Tartalékok igazolása: A központosított tőzsdék bizalmi szabványa

Az elmúlt az FTX összeomlása, az iparág egyik legnagyobb és legmegbízhatóbb kriptotőzsdéje, elindította a vitát a központosított tőzsdék fizetőképességének bizonyítására vonatkozó szabványok felállításáról. 

Az FTX fizetésképtelenségi hírének kirobbanása óta számos központosított kriptotőzsde bocsátotta ki önként a Proof-of-Reserve-t, hogy visszaszerezze a közbizalmat, és továbbra is népszerű megoldás maradjon az iparágban. 

Tartalékok igazolása

Proof-of-Reserves egy olyan módszer, amellyel őrizetbe vétel cserék nyilvánosan hozzáférhető bizonyítékokat osztanak meg láncon belüli készleteikről. A cél annak bizonyítása, hogy a betéteken tartott eszközök megegyeznek a felhasználói egyenlegekkel, bizonyítva, hogy a tőzsde fizetőképes.

A láncon belüli eszközök és a kötelezettségek összeegyeztetése érdekében a tőzsdék olyan rendszerre támaszkodnak, amely hozzáadja az ügyfelek egyenlegét, és névtelenül teszi közzé az adatokat az úgynevezett Merkle-bizonyítékokon keresztül. Ezzel a mechanizmussal a tőzsde felhasználói ellenőrizhetik, hogy egyenlegük szerepel-e a kötelezettségek adatkészletében.

A Merkle-fa technika kriptográfiát használ az ügyfelek egyenlegeinek listájának közzétételére, miközben elkerüli az adatvédelmi kiszivárgást. Ezt úgy érik el, hogy az összes hozzáadott adatot kriptográfiai kivonattal vagy digitális aláírással zárják le.

A tőzsde fizetőképességének és hitelességének garantálása érdekében az ideális forgatókönyv az lenne, ha több folyamatos tanúsítás lenne egy láncon belüli auditor felügyelete mellett. 

A könyvvizsgáló névtelen pillanatképet készít az összes hozzáadott csereegyenlegről, és belefoglalja őket egy Merkle gyökérfába. A következő lépés az egyes felhasználók egyenlegének ellenőrzése a Merkle-fában található információkkal a megfelelő tranzakciós hash segítségével.

Vitalik Buterin, az Ethereum egyik társalapítója a közelmúltban írt egy alapos cikket arról, hogy a központosított tőzsdék miként igazolhatják fizetőképességüket Merkle fákból. El tudod olvasni itt.

A fenti ábra azt mutatja be, hogy a számlatulajdonosok hogyan ellenőrizhetik egyenlegeiket a tőzsdén lévő összes kötelezettség összegével. Ebben az esetben a 001 számlatulajdonosnak csak a piros területen belüli információra lenne szüksége annak biztosítására, hogy egyenlege a tőzsdei kötelezettségek (1,400) részét képezze. 

A Phemex, a vezető kriptovaluta tőzsde is átvette a Proof-of-Reserves szabványt az átláthatóság javítása érdekében. A felhasználók megtehetik ellenőrzése a tőzsde kötelezettségei a Tartalékigazoláson felül a platformján keresztül. A Phemex támogatja a láncon belüli egyenleglekérdezéseket az ETH, BTC, USDC, USDT és USD kereskedési egyenlegekre vonatkozóan.

A fenti modell, bár távolról sem tökéletes, hiszen bizalmat igényel a harmadik fél könyvvizsgáló, bizonyos fokú adatvédelmet biztosít, mivel a fa különböző részei a különböző felhasználók számára felfedik. 

A legfontosabb, hogy minél több betétes ellenőrzi pozícióját a Merkle-fa struktúrán keresztül, annál nagyobb az esélye annak, hogy a tőzsde nem fog csalni a kötelezettségek elrejtésével.  

Ha az iparág bármilyen pozitívumot el tud venni az FTX bukásával kapcsolatban, az az, hogy a tartalékolási rendszer szabványosítása minden letétkezelő tőzsdére több felhasználót hív meg iparágunkba a megnövekedett átláthatóság miatt.

Egy másik pozitív következmény az lesz, hogy minden potenciális rossz játékos, aki nem hajlandó bizonyítani fizetőképességét, a pálya szélén marad. Valami olyasmit, amit iparágunk érettségének jeleként fogunk tekinteni, és ami potenciálisan lazítja a szabályozók és a döntéshozók ellenőrzését.

A tőzsdei biztonság és az átláthatóság javításának azonban nem szabad az öngondoskodás hátrahagyása árán. Továbbra is hangsúlyoznunk kell a harmadik fél kockázatának kiküszöbölésének fontosságát azáltal, hogy megtanítjuk a felhasználóknak a legjobb lehetőségeket a privát kulcsaik kezelésére. Végül is mi értelme van a kriptográfia használatának, ha végül nem te irányítod, hogy mi legyen a saját kriptográfia? Ezekről a gyakorlatokról a következőkben többet megtudhat cikkben.