Az FTX Beginning of the End erre az Alameda-tweetre vezethető vissza: Elemzés

A Hacktober után, ahol számtalan DeFi projektet használtak ki összesen több száz millió dollárért, november várhatóan nyugodtabb hónap lesz a kriptográfia számára. Ez azonban nem így volt, mivel az iparág az egyik leggyorsabb, leghangosabb és legmegdöbbentőbb óriásromlást – az FTX-et – tapasztalta.

A Gauntlet kockázatmodellező cég elemzése felvázolta az Alameda vezérigazgatójának Twitter-üzenetét, amely az egész helyzetet rosszabbra változtatta.

Ez a tweet a hibás?

Tekerjük vissza az órákat két héttel, amikor a Binance vezérigazgatója átvitte a Twitterre tájékoztat hogy a tőzsde az FTX tokenek (FTT) teljes készletének eladását tervezi néhány „legutóbbi felfedezés” miatt. Ezek olyan kiszivárgott dokumentumokból származnak, amelyek azt mutatják, hogy az Alameda Research – az FTX vezérigazgatója, SBF által alapított kereskedelmi vállalat – többnyire FTT-t használt fedezetként, és túlzottan ki volt téve az eszköznek.

Egyes becslések szerint a Binance több mint 23 millió tokent birtokolt, amelyek értéke akkoriban több mint 500 millió dollár volt. Ez az FTT akkori piaci kapitalizációjának körülbelül 10%-a volt. Az Alameda vezérigazgatója, Caroline Elison gyorsan válaszolt CZ-nek, és felajánlotta, hogy megvásárolja az összes FTT-érmét egyenként 22 dollárért. A probléma abból adódott, hogy ez az ajánlat a piaci ár alatt volt.

Zhao cáfolták A javaslat szerint a Binance „a szabad piacon marad”. De lehet, hogy Elison tweetje nagyobb következményekkel jár, mint a piaci ár alatti token megvásárlása.

Az eladási rendelések az egekbe szöktek

Hivatkozás A Bloomberg által, Gauntlet azt állította, hogy az eladási megbízások száma percekkel a tweet után megugrott. A kockázatmodellező cég megfigyelte a legnagyobb FTT-párok eladási és vételi megbízásait a nagy tőzsdéken, mint például az FTX, a Bitstamp és a Bitfinex, és arra a következtetésre jutott, hogy a vétel/eladás arány 200% alá esett. Ez lényegében azt jelentette, hogy minden vételi megbízáshoz négy eladási megbízás tartozott.

A jelentés azt írja, hogy amikor a tőzsdék ajánlati könyvei egyensúlyban vannak az eladási és vételi megbízások között, ez az arány nulla. A negatív 200%-os érték azt mutatja, hogy az FTT eladási nyomása az egekbe szökött, és több mint hét órán keresztül megmaradt.

„A piaci feltételek számos központi tőzsdén, amelyek az FTT-t USD-vel vagy USDC-vel kereskedtek, jelentősen leromlottak az FTT-hez képest hamarosan Ellison tweetjei után. Ez pedig a pénzügyi tranzakciós adó meredek csökkenéséhez vezetett, ami valószínűleg az Alameda mérlege alapján a letéti felhívások és/vagy felszámolások sorozatához vezetett.” – kommentálta Tarun Chitra, a Gauntlet alapítója és vezérigazgatója.