Az FTX az ügyfelek pénzét használta fel kockázatos fogadások finanszírozására, ami a megszűnéséhez vezetett

A helyzetet ismerő személy szerint az FTX kriptovaluta tőzsde dollármilliárd értékű ügyfélvagyont használt fel a kapcsolódó kereskedési cég, az Alameda Research veszélyes fogadások támogatására, ami végül a tőzsde összeomlásához vezetett.

Sam Bankman-Fried, az FTX vezérigazgatója állítólag a múlt héten tájékoztatott egy befektetőt, hogy Alameda nagyjából 10 milliárd dollárral tartozik az FTX-nek. A forrás szerint az FTX hiteleket nyújtott az Alamedának a fogyasztók által a tőzsdén letétbe helyezett pénzeszközök felhasználásával kereskedési tevékenység céljából, amiről Mr. Bankman-Fried rosszul döntött.

A személy szerint az FTX teljes ügyfélvagyona 16 milliárd dollárral rendelkezett; ezért az FTX ügyfelei készpénzének több mint felét kölcsönadta testvérvállalatának, az Alamedának. Az FTX képviselője nem kívánt nyilatkozni.

Az FTX a hét elején leállította az ügyfelek pénzkivonásait, miután vasárnap összesen több mint 5 milliárd dollárnyi pénzkivonási kérelmet kapott, Mr. Bankman-Fried csütörtök reggeli tweetje szerint. A válság miatt az FTX kénytelen volt sürgős befektetést keresni.

Kedden, Az FTX beleegyezett, hogy eladja magát a hatalmas rivális Binance-nek, de másnap Binance kilépett a megállapodásból, azt állítva, hogy az FTX gondjait „nem ellenőrizhetjük vagy nem tudjuk segíteni”.

Az, hogy az FTX nem dolgozta fel a kért pénzkivonási kérelmeket, megdöbbentette a kriptovaluta befektetőket, és súlyosan rontotta Mr. Bankman hírnevét, Friedét, aki felkarolta a digitális valuták szabályozását, és az etika és az altruizmus által vezérelt kriptovállalkozóként pozicionálta magát.

Frances Coppola brit közgazdász kijelentette, hogy csere „Valóban nem jelenthet nehézséget a fogyasztók betéteinek megszerzése. Semmilyen módon nem szabad ilyen eszközöket kezelnie. Ahhoz, hogy az emberek használni tudják őket, valójában ott kell ülniük.”

„Az FTX-nek elegendő az ügyfélállomány fedezésére”Mr. Bankman-Fried hétfőn tweetelt, amikor a cég stabilitásával kapcsolatos aggodalmak kezdtek felszínre kerülni. "Még a kincstári értékpapírokba sem fektetjük be az ügyfelek pénzét." Később eltávolította a tweetet.

Az Alameda Research beszüntette a kereskedelmet – írta Mr. Bankman-Fried csütörtök reggel a Twitteren.

A brókereknek el kell különíteniük az ügyfelek pénzeszközeit az egyéb üzleti eszközöktől a hagyományos piacokon, a szabályozó hatóságok pedig szankciókat szabhatnak ki a szabályok be nem tartása esetén. Például az MF Global brókercég két évvel ezelőtti zűrzavaros összeomlását – szintén hibás spekulációs fogadások eredményeként – 100-ban a Commodity Futures Trading Commission 2013 millió dolláros bírsággal büntette.

Ám egy elhúzódó, évekig tartó csődeljárás után az MF Global ügyfelei végre teljes egészében kiteljesedtek. Bizonytalan, hogy az ügyfelek valaha is visszakapják-e a pénzüket az FTX-től, mert az a vadnyugat kripto-megfelelőjében működik.

Alamada és számos veszélyes spekulációs taktika

A kölcsönök felfedezése felveti annak lehetőségét, hogy az FTX kapcsolata az Alamedával – a kölcsönpénzből finanszírozott agresszív kereskedési taktikáról híres céggel – volt az, ami végül a cég megszűnéséhez vezetett. Egyes kriptovaluta-kereskedők aggodalmukat fejezték ki a kapcsolat miatt, attól tartva, hogy összeférhetetlenséget okozna, ha egy tőzsdét egy kereskedő társasággal társítanak.

Mindkét vállalkozást Mr. Bankman-Fried alapította, aki egyben a fő tulajdonos is. Egészen tavalyig az Alameda vezérigazgatójaként dolgozott, amikor visszalépett, hogy az FTX-re koncentrálhasson.

Caroline Ellison, az Alameda vezérigazgatója a Stanford Egyetemen végzett, és Mr. Bankman-Friedhez hasonlóan a Jane Street Capital mennyiségi kereskedő cégnél dolgozott. Az Alameda központja Hongkongban található, amely az FTX előző otthona volt, mielőtt tavaly Bahamákra költözött.

Elméletileg az FTX-hez hasonló tőzsdék bevételt generálnak azáltal, hogy lehetővé teszik a felhasználók számára a bitcoinokkal való kereskedést és tranzakciós díjak felszámítását. A kockázatosabb vállalati modell, az Alameda számos kereskedési taktikát próbált ki, hogy profitáljon a volatilitásból.

Miután Mr. Bankman-Fried 2017-ben megalapította a céget, Alameda egyik taktikája az volt, arbitrázs, ami azt jelenti, hogy az egyik helyen meg kell vásárolni egy érmét, egy másik helyen pedig drágábban el kell adni. Az egyik korai nyereséges tranzakció az volt, hogy bitcoint vásároltak amerikai tőzsdéken, majd eladták Japánban, ahol magasabb árat kaptak, mint az Egyesült Államokban.

PiacteremtésAz Alameda egy másik tevékenysége, amely magában foglalja a kriptovaluta tőzsdéken történő eszközök vásárlását és eladását a nap folyamán, és a vételi és eladási ár közötti különbséget.

A vállalat működését nyílt blokklánc-adatok segítségével nyomon követő kutatók szerint az Alameda a közelmúltban az egyik legnagyobb résztvevővé vált „termésgazdálkodás” vagy kamatlábakhoz hasonló hozamot kínáló tokenekbe való befektetés. A Nansen blokklánc-elemző cég szerint az Alameda irányítása alatt álló egyik kriptovaluta pénztárca több mint 550 millió dollár kereskedelmi nyereséget ért el 2020 óta.

A hozamgazdálkodás veszélyes lehet, mivel a tokenek kezdetben gyakran áremelkedést tapasztalnak, amikor a befektetők özönlenek az előnyök után kutatva, majd a kilépéskor csökkenés következik be.

Andrew Van Aken független blokklánc-elemző így jellemezte a helyzetet:alapvetően olyan, mint egy gőzhenger előtt filléreket felkanalazni. Ezeket az igazán spekulatív érméket készpénzzel vagy stabil érmékkel vásárolja meg.”

Összefüggő

Dash 2 Trade – nagy potenciállal rendelkező előértékesítés

• Aktív előértékesítés élőben most – dash2trade.com
• A kriptográfiai jelek ökoszisztémájának natív tokenje
• KYC ellenőrzött és auditált