Teljes kudarc, rosszabb, mint az Enron

Az FTX vezérigazgatója, John J. Ray III benyújtotta első bejelentését az FTX, az FTX US, az Alameda Research és a kapcsolódó szervezetek csődje miatt. Ray, aki az elnöki posztot töltötte be Enron csődje során kijelentette, hogy még soha nem látta „a vállalati ellenőrzések ilyen teljes kudarcát és a megbízható pénzügyi információk ilyen teljes hiányát”.

Preston J. Byrne, a kriptovalutákkal foglalkozó ügyvéd és a Brown Rudnick LLP partnere úgy jellemezte a Protosnak, mint „az egyik legdurvább bírósági beadvány, amit valaha olvastam”.

Mit tartalmaz a bejelentés?

A csőd miatt több mint 130 vállalatot osztottak fel a következő négy silóra.

• A WRS Silo elsősorban az egyesült államokbeli entitásokból áll, beleértve az FTX US-t, a LedgerX-et és az FTX US származékos üzletágat.
• Az Alameda Silo tartalmazza azokat a vállalatokat, amelyek az Alameda Research-t alkották.
• A Ventures Silo magában foglalja az FTX Ventures-t és a kockázati befektetésekhez használt egyéb struktúrákat.
• A Dotcom Silo a többi vállalatot tartalmazza, amelyek a nem amerikai FTX-tőzsdéket alkották.

Bővebben: Pánik és lemondások uralkodnak az FTX utolsó napjain

A beadvány nagyon világossá teszi, hogy „Minden silót Mr. Bankman-Fried irányított”, ami ellentmond Sam ismételte követelések hogy Alameda Research független volt, és nem ő irányította.

A WRS Siló

Ebből a bejelentésből kiderül, hogy az Egyesült Államokra koncentráló üzletág több része továbbra is fizetőképesnek tűnik. Ezek közé tartozik a LedgerX, az értékpapír-elszámoló és bróker-kereskedő cégek, valamint a letéti kínálat.

FTX US volt kölcsönt kapott a BlockFi-től 250 millió dollárért az FTX Token ellenében (FTT).

A bejelentésből az is kiderül, hogy ennek a silónak a konszolidált mérlege nem auditált, és „mivel ez a mérleg akkor készült, amikor az adósokat Mr. Bankman-Fried ellenőrizte, nem bízom benne”. Ez visszhangzik a többi silóban is.

Az Alameda Siló

Az üzlet Alameda Research részét szinte teljes egészében Sam Bankman-Fried irányította (SBF), amelynek 90%-a, a maradék 10%-a pedig a társalapító Gary Wangé.

Az Alameda Research számos kapcsolódó félnek adott kölcsönt, többek között:

• 2.3 milliárd dollárt a Paper Bird Inc.-nek, a teljes egészében az SBF ellenőrzése alatt álló jogalanynak.
• 1 milliárd dollárt kifejezetten az SBF-nek.
• 1 milliárd dollárt Nishad Singhnek, a korábbi mérnöki igazgatónak, először az Alameda Research, majd az FTX-nél.
• 55 millió dollár Ryan Salame-nek, az FTX Digital Markets korábbi társ-vezérigazgatójának.

A Ventures Silo

A csődért felelős csapat nem talált pénzügyi kimutatásokat az egyik entitásról, az Island Bay Venturesről. A Ventures Silo több kapcsolt félnek is tartozik:

• 1.4 milliárd dollárt az Alameda Researchnek.
• 68.6 millió dollárt egy másik Alameda Research entitásnak.
• 38.5 millió dollárt az Alameda Venturesnek.
• 2.25 millió dollár a West Realm Shires-nek.

A az FTX-nél maradó nem ügyfél kriptovaluta összértéke körülbelül 659,000 XNUMX USD.

Nevezetesen, a jelen bejelentésben megosztott könyvek úgy tűnik, hogy nem tartalmazzák az FTX-követelések között azokat a pénzeszközöket, amelyeket állítólag az Alameda Researchnek adtak kölcsön, ami arra utal, hogy azok mélyen elégtelenek.

Mi folyik itt?

FTX volt nincs komoly számviteli rendszer és ezeknek az entitásoknak nem volt saját számviteli osztályuk, és nagyon rosszul végezték a készpénzük nyomon követését. Hiányzott belőlük „a bankszámlák és az aláírók pontos listája”, és „nem fordítottak kellő figyelmet a banki partnerek hitelképességére”. Ennek az az eredménye, hogy jelenleg nem tudják, mennyi készpénz maradt az FTX-nél.

Ezenkívül ez a beadvány azt is állítja, hogy „lényeges aggályaik vannak az auditált pénzügyi kimutatásokban bemutatott információkkal kapcsolatban”. Az üzletág egyesült államokbeli részéből álló WRS Silót az Armanino LLP, a Dotcom Silót pedig a Prager Metis, az első metaverzum könyvvizsgáló cég auditálta. A beadvány továbbra is azt állítja, hogy „nem tartják helyénvalónak, hogy a bíróság érdekelt felei az auditált pénzügyi kimutatásokra támaszkodjanak, mint a pénzügyi körülmények megbízható jelzésére”.

Hasonlóan kaotikus a foglalkoztatási helyzet az FTX-nél, az adósok nem tudnak teljes listát összeállítani az alkalmazottakról, vagy részletezni, hogy milyen feltételekkel dolgoztak. Úgy tűnt, hogy az embereknek különböző entitások között vannak felelősségei.

Az FTX számos belső és pénzügyi ellenőrzést hiányolt, többek között az eszközök kifizetését illetően, a kéréseket egy chat-csatornán hagyták jóvá, a felügyelők pedig hangulatjelekkel válaszoltak.

Társasági az FTX csoporthoz tartozó pénzeszközöket lakások és egyéb tárgyak vásárlására fordították az alkalmazottak számára, és ezen tranzakciók közül sok nem dokumentált, és az FTX alkalmazottainak és tanácsadóinak személynevében rögzítették.

Az FTX digitális eszközei nem voltak megfelelően biztosítva, az SBF és a Wang egyaránt hozzáfért az összes vállalkozás eszközeihez, kivéve a LedgerX-et.

Ezenkívül egy „nem biztonságos csoportos e-mail fiókot” használtak „root felhasználóként a bizalmas privát kulcsokhoz és a kritikusan érzékeny adatokhoz”, ami potenciálisan hozzájárult a „feltöréshez”, amely FTX-eszközök elvesztését eredményezte.

A blokklánc-pozíciók napi egyeztetése sem történt meg, és az FTX a korábban bejelentett hátsó ajtót használta az „ügyfélpénzekkel való visszaélés” elrejtésére. Az Alameda Research is titokban mentesült az FTX automatikus felszámolási protokollja alól.

Ray azt is megemlíti, hogy a „társalapítók nem tudtak további pénztárcákat azonosítani”, mint az egyik fő akadályt az FTX-hez szükséges összes digitális eszköz megtalálásában. Ez arra utal, hogy a cég nem működik együtt a csőddel.

Továbbá „az FTX Group több milliárd befektetéssel rendelkezett a kriptovalutákon kívül… az Alameda Silo és a Ventures Silo főbb vállalatai azonban nem vezettek teljes könyvelést és nyilvántartást.” A pénzügyi nyilvántartás hiánya ezeknél a cégeknél fog tovább hosszabbítják és megnehezítik az FTX-hitelezők behajtását.

Az FTX vállalatirányítás további kudarcaival folytatódik, ideértve: „Az FTX.com üzletág egyik legelterjedtebb kudarca különösen a döntéshozatalról szóló tartós feljegyzések hiánya. Mr. Bankman-Fried gyakran olyan alkalmazások használatával kommunikált, amelyek rövid idő után automatikusan törlődnek, és arra buzdította az alkalmazottakat, hogy tegyék ezt.”

Az is úgy tűnik az új vezérigazgató továbbra sem tud hozzáférni bizonyos információkhoz az FTX-től, és emiatt a cég jelenleg „nem tudja összeállítani az 50 legjobb hitelező listáját”.

Bővebben: Bahamai rapszódia: Az FTX felhasználók kihasználják a kiskaput a kriptográfiai adatok visszavonására

Az utolsó pont, amelyet az FTX hivatalos Twitter-fiókjai is rendkívül világossá kellett tenniük, az az, hogy az SBF-et már nem alkalmazzák, és nem beszél az egyesített entitások nevében. Ez egyre fontosabb, mivel egyre inkább „f**k szabályozóknak” üzen az újságíróknak, és etikai nyilatkozatát „főleg PR”-ként írja le.

Vészhelyzeti mozgás reszelés Ezzel a csőddel kapcsolatban azt állítja, hogy „hiteles bizonyíték van arra, hogy a bahamai kormány felelős azért, hogy jogosulatlan hozzáférést irányítson az Adósok rendszereihez az Adósok digitális eszközeinek megszerzése céljából”.

Korábban az FTX-nek volt bejelentés hogy a szabályozó hatóságok kérésére a kivonás továbbra is nyitva áll a Bahamákon élő felhasználók számára, amelyre a Bahama-szigeteki Értékpapír Bizottság azt válaszolta, hogy „nem engedélyezte vagy nem javasolta… a bahamai ügyfelek számára a pénzkivonások prioritását”.

A beadvány hivatkozik az SBF korábbi közvetlen üzenetére is, amelyben arról beszélt, hogy megnyerte a joghatósági csatát Delaware-rel, mint az FTX helyreállításának fontos lépését. Ez azt bizonyítja, hogy a bahamai csődeljárás sokkal kedvezőbb lesz.

Mi vezetett az összeomláshoz?

A kapcsolt felekkel folytatott tranzakciók közvetlenül birodalma összeomlásához vezettek: az SBF által ellenőrzött FTX ügyfelek betéteket küldött az SBF tulajdonában lévő Alameda Research-nek, hogy finanszírozza folyamatos kriptovaluta-spekulációját. Ez amellett volt, hogy több milliárd dollárnyi kölcsönt küldött magának és az általa irányított entitások. Az SBF az FTX, az FTX US, az Alameda Research, az FTX Ventures és 130 kapcsolódó entitás összeomlásához és csődjéhez vezetett.

További tájékozott hírekért kövessen minket Twitter és a Google Hírek vagy hallgassa meg oknyomozó podcastunkat Újítás: Blockchain City.