Mivel a kötvények és részvények egymás mellett kelnek el, a nyugdíjasoknak okuk lehet attól tartani, hogy jól diverzifikált portfóliójuk nem bizonyul elegendőnek a nyugdíjba vonuláshoz. A fix kamatozású befektetések az elmúlt évtizedek egyik legrosszabb éveit élik, a részvények pedig nagyjából 17%-ot estek a mai napig. A Morningstar befektetési kutatócég szerint a 60/40-es portfólió az elmúlt 90 év legrosszabbul teljesít. A történelem azonban azt mutatja, hogy a friss nyugdíjasoknak nem kell pánikba esni. Ha lépéseket tesz az eszközei védelmére a piaci visszaesés idején, enyhítheti a nyomást, és egy kicsit biztonságosabbá teheti a fészektojást. Íme, mit tehet.
Egy pénzügyi tanácsadó segíthet a nyugdíjazás megtervezésében és a pénzügyi céljainak megfelelő befektetések kiválasztásában. Beszéljen egy képzett tanácsadóval még ma.
Történelmi szempontból nem szabad pánikba esni, amikor a piac összeomlik
A Morningstar kutatócég szerint minden nyugdíjazónak tisztában kell lennie ezzel megtérülési kockázat sorrendje, mert ez tönkreteheti a nyugdíjazási terveit. A szekvencia kockázata annak a veszélye, hogy a nyugdíjba vonulás időzítése negatív hatással lesz a portfólió általános hozamára.
Ha hosszú időtávja van a befektetésnek, például amikor nyugdíjas portfóliójához járul hozzá, a portfólió eredményét végső soron a hosszú távú átlagos hozam határozza meg. De amikor közeledik, és belép a nyugdíjba, kezdeni portfóliókivonások, a portfólió értéke tükrözi a piaci teljesítményt plusz a pénzkiáramlást. Egy elhúzódó piaci összeomlás és kivonás kombinálása nagyon negatívan befolyásolhatja a nyugdíjportfólió kilátásait.
Mindazonáltal a történelem azt mondja, hogy a legtöbb jól diverzifikált portfólió idővel helyreáll, és meg is áll. A Morningstar adatai azt mutatják, hogy az 1929-es piaci összeomlás során – ami a történelem legrosszabb volt – a nyugdíjasok kitartóan 60/40 portfólió A kezdeti piaci összeomlás kevésbé érintette ezeket a portfóliókat, mint a részvényekben gazdag társaikat, mivel a kötvények teljesítménye hozzájárult a hozamok növekedéséhez. A legrosszabb 1945-ben történt, amikor a Federal Reserve megemelte a kamatokat, és 1931-re egy 1932 100,000 dollárral rendelkező befektető 60/40 arányú portfóliójában közel felére esett volna.
Más történelmi piaci összeomlások is bizonyítják a sorozatkockázat vagy az évek óta tartó erősen negatív hozamok erejét. Az 1973-as medvepiacon a 60/40 befektető portfóliójának értéke 30 végére szemkápráztatóan 1974%-ot esett volna. A továbbra is magas, 12.3-ben 1974%-ot elérő inflációs ráta ellenére a portfóliók értéke végül felépül 1982-re.
Egy másik hosszú felépülés a 2000-es összeomlás után következett be, amikor a dot com buborék kipukkadt. Nemcsak a tőzsde esett három egymást követő évben, de röviddel ezután a 2008-as pénzügyi válság is tovább fokozta a pusztítást. Ennek eredményeként a portfóliók csak 2013-ban álltak helyre.
Mit tehetnek a nyugdíjasok
Annak ellenére, hogy a helyzet súlyosnak tűnhet a fellendülés hosszú időtávján, többféleképpen is védekezhetünk az eszközök kimerülése ellen. Például a befektetők elkerülhetik az eszközök eladását a lefelé mutató piacon, ha egy-két évre tervezett készpénzfelvételt tartanak. Világszerte a magas vagyonú egyének gyakran megtartják vagyonuk 21-28%-a készpénzben vagy készpénz-egyenértékesek, piaci válság idején a százalékos arány a tartomány felső határa felé hajlik. Ez lehetőséget ad jobb vásárlásokra is, amikor a piac végül javul.
Mivel rugalmas a visszavonási arányokkal kulcsfontosságú a sorozatkockázat mérséklésében is. A Morningstar elemzői azt javasolják, hogy minden évben vegye ki a portfólió értékének fix százalékát, ne módosítsa a kivonási arányt az inflációhoz (azaz ne növelje a kivonási arányt, ha az infláció magas), vagy használjon úgynevezett védőkorlát megközelítést, ahol csökkenti a kivonási arányt, ha túllép egy meghatározott küszöböt.
Lényeg
A Morningstar befektetési kutatócég óva int a szekvenciakockázat erejétől, amely jelentősen befolyásolhatja a nyugdíjasokat és hosszú távú nyugdíjazási kilátásaikat. A történelmi adatok azt mutatják, hogy a jelentős tőzsdekrachok kétszámjegyű értékeket töröltek ki a befektetési portfóliókból, és a helyreállítás nagyjából 10 évig tartott. A 60/40 nyugdíjmegtakarítók azonban megvédhetik befektetéseiket az ilyen kockázatoktól, ha bizonyos mennyiségű eszközt készpénzben tartanak, és szükség szerint módosítják a pénzfelvételi arányt.
Nyugdíjas tervezési tippek
Nem biztos benne, hogy van-e elég megtakarított összege a nyugdíjhoz? Szilárd, hosszú távú pénzügyi terv érdekében fontolja meg, hogy beszéljen egy képzett pénzügyi tanácsadóval. Képzett pénzügyi tanácsadót találni nem kell nehéz feladatnak. A SmartAsset ingyenes eszköze akár három pénzügyi tanácsadóval találkozhat, akik az Ön területét szolgálják ki, és díjmentesen interjút készíthet tanácsadóival, hogy eldönthesse, melyik a megfelelő az Ön számára. Ha készen áll olyan tanácsadót találni, aki segíthet pénzügyi céljai elérésében, kezd el most.
A SmartAsset ingyenes használata nyugdíj kalkulátor hogy jó első becslést kapjunk mennyi pénzre lesz szüksége a nyugdíjhoz.
Fotó: ©iStock.com/Keith Lance, ©iStock.com/Carlos Pascual, ©iStock.com/Cecilie_Arcurs
A poszt Aggódik amiatt, hogy visszavonul egy piaci összeomlás során? Íme, amit tudnod kell jelent meg először SmartAsset Blog.
Forrás: https://finance.yahoo.com/news/worried-retiring-during-market-crash-202537378.html