A Vanguard Group, a 2. számú tőzsdén kereskedett alapkibocsátó jelentős előrelépést tervez a közvetlen indexelés felé, amely befektetési stílus élesen versenyez ETF-ekkel és befektetési alapjaival.
Az ETF-kibocsátó, egyben a világ legnagyobb befektetési alapjainak társasága, „erőteljesen” fog befektetni a közvetlen befektetésekbe – mondta Tim Buckley vezérigazgató, miközben interjút készített vele az Exchange ETF konferenciáján ezen a héten Miami Beachben.
A közvetlen indexelést „ETF-gyilkosnak” nevezték, mert lehetővé teszi az ügyfelek számára, hogy részvényindexek másolatait készítsék és testreszabható portfóliókat építsenek fel, alákínálva az ETF-ek értékének egy részét. Nagy vonzereje olyan előnyökkel járhat, amelyek csökkentik az adószámlákat: a befektetők részt vehetnek az adókiesés betakarításában, ahol a befektetésekből származó veszteségeket más területeken elért nyereség ellensúlyozására fordíthatják.
„Sok befektető számára hatalmas adókedvezmények járnak a közvetlen indexelés használatával” – mondta Buckley a Pensions & Investments szerint.
A Vanguard, amely 2.01 billió dollárt kezel 81 ETF2021 októberében kezdett áttérni a közvetlen indexelésre a Just Invest és a Kaleidoscope nevű közvetlen befektetési platform megvásárlásával.
A közvetlen indexelés évek óta elérhető a gazdag befektetők számára. A Cerulli Associates tavalyi jelentése szerint 2026-ra a lakossági különálló számlák egyharmadára nőhet, amelyet 2-3 millió dolláros vagyonnal rendelkező ügyfelek hajtanak végre.
Mivel sok ETF-je és befektetési alapja indexekhez van kötve, a 7.2 billió dolláros vagyonnal rendelkező Vanguard nem tűnik kézenfekvő vállalatnak a közvetlen indexelés elfogadására. Buckley azt mondta, hogy ahelyett, hogy ellenséges megközelítést alkalmazna, a Vanguard úgy látja, hogy ez széles körben előnyös lehet a befektetők számára.
A lépés azt sugallja, hogy a közvetlen indexelés itt marad, és nagyobb betörést fog elérni az ETF-iparban. Bizonyos körülmények között a befektetők még az ETF-eknél is jobb befektetési megoldásnak találhatják.
„Nem zavarról vagy versenyről van szó” – mondta az ETF.com vezető elemzője, Sumit Roy. „Arról van szó, hogy a befektetőknek nagyobb választási lehetőséget és a legjobb megoldást kínáljuk befektetési igényeiknek.”
Lépjen kapcsolatba Ron Day-vel a következő címen: [e-mail védett]
Ajánlott történetek
Forrás: https://finance.yahoo.com/news/vanguard-going-direct-indexing-ceo-191500905.html