"A valós jelzálogkamat negatív szám." Mivel az infláció makacsul 40 éves csúcson van, a jelenlegi jelzáloghitelek kamatai jobban néznek ki, mint amilyennek látszanak?

Minden héten írok a jelzáloghitel-kamatokról, de mostanában hallottam, hogy néhány forrás az úgynevezett „valós jelzálogkamatról” fecseg. Dióhéjban ez a jelzáloghitelek kamata mínusz a jelenlegi infláció. „Mivel az infláció jelenleg olyan magas, bár a jelzáloghitelek kamatai emelkedtek, a valós jelzálogkamat negatív szám” – mondja Kate Wood, a NerdWallet otthonszakértője. „Jelenleg 9.1%-os fogyasztói árindex mellett, ha 5%-os kamatozású jelzálogkölcsöne volt, akkor a valós jelzálogkamata -4.1%. (Tekintse meg itt a legalacsonyabb jelzálogkamatokat.)

Mischa Fisher, az Angi vezető közgazdásza volt az, aki a közelmúltban azt mondta nekünk: 40 év óta ez az első alkalom, hogy negatív reálkamatokkal rendelkezünk a jelzáloghiteleken. Ez azt jelenti, hogy az inflációs ráta nagyobb, mint a kamatláb – tehát bármennyire fájdalmas egy 5.5%-os jelzáloghitel a 2.9%-os jelzáloghitelhez képest, még mindig jobb üzlet, mint a készpénzben való parkolás. „Az elmúlt 48 évben mindössze 51 hónapban volt negatív kamatláb, így a történelem azt sugallja, hogy a kamatoknak tovább kell emelkedniük, vagy az inflációnak csökkennie kell” – mondja Fisher. 

Alapvetően a valós kamatláb, legyen szó jelzáloghitelről vagy bármi másról, az Ön által fizetett infláció utáni kamatláb. „[Ez} jobban méri az adósság valódi költségét a vásárlóerőre gyakorolt ​​hatás szempontjából” – mondja Greg McBride, a Bankrate vezető pénzügyi elemzője. (Tekintse meg itt a legalacsonyabb jelzálogkamatokat.)

Az biztos, hogy a legtöbb profi, akivel beszéltünk, azt mondta, hogy a valós jelzálogkamat használata nem volt olyan hasznos hosszú távon. „A valós kamatlábat a legjobban hosszabb időszakon keresztül lehet értékelni, nem pedig egy adott időpontban. Végül is akár 30 évig is fizetni fog a kölcsönből” – mondja McBride. Wood pedig megjegyzi, hogy annak ellenére, hogy a valós jelzálogkamat negatív szám, Ön továbbra is fizeti a jelzáloghitelét, és ez a szám nem terjedt el széles körben, és „megzavarja” a hitelfelvevőket.

A felszínen az 5%-os ráta 9%-os infláció esetén lopásnak tűnik. „De az 5%-os ráta 30 évre van rögzítve, és az infláció nem marad örökké 9%-on. Az, ami ma jól néz ki, egészen más értelmet nyer, ha az infláció néhány éven belül mondjuk 3%-ra esik” – mondja McBride. Természetesen, ha ez megtörténik, refinanszírozhat (csak vegye figyelembe, hogy ennek költsége van). McBride pedig megjegyzi, hogy „Az idő múlásával az infláció átlagosan 2.5% körül alakult, és azok a lakástulajdonosok, akik 3-ban vagy 2020-ben 2021% alatti rátát zártak, egy valós rátát is bezártak, aminek nagyjából 0% körül kell lennie egész életében. a kölcsön – mondja McBride.

Tehát, ha nem volt szerencséje bezárni ezeket a kamatokat, mit jelent ez az Ön számára a jelzáloghitel megszerzése szempontjából? „Ha a valós jelzálogkamatokat nézzük, megváltozhat a jó jelzálogkamatról alkotott kép” – mondja Wood. A LendingTree vezető közgazdásza, Jacob Channel szerint azonban a lakásvásárlóknak egy dolgot szem előtt kell tartaniuk, hogy a lényeg a következő: minél magasabb THM-et kínálnak a vevőnek, annál drágább lesz a hitele. „A lakástulajdonosoknak emlékezniük kell arra, hogy holisztikusan nézzék meg jelzáloghitelüket, ahelyett, hogy csak egy-két jellemzőt nulláznának ki. A THM segít nekik ebben” – mondja Channel. (Tekintse meg itt a legalacsonyabb jelzálogkamatokat.)