A Bucket-stratégia segít a nyugdíjasoknak korlátozni veszteségeiket és megőrizni pénzáramlásukat 2022-ben

A közelmúltban érkezett a medve piac, az újonnan nyugdíjba vonulók kijózanító valósággal néznek szembe: hanyatláskor befektetéseiket kell eladniuk, hogy kielégíthessék jövedelmi szükségleteiket. Ez a rémálom forgatókönyv, az úgynevezett szekvencia kockázata, lerövidítheti az élettartamát a nyugdíjazás portfóliót, és küldje el a nyugdíjasokat további jövedelemért.

Egy pénzügyi tanácsadó segíthet a nyugdíjazás megtervezésében és a piaci volatilitásban való eligazodásban. Keressen egy megbízható bizalmi tanácsadót még ma. 

Aztán a nyugdíjasok, akik használják a vödör stratégia a befektetések és vagyonuk kivonása miatt jobban elszigetelhetik a közelmúltbeli Wall Street-i zűrzavart. A vödör-stratégia azon alapul, hogy a bevételi forrásokat különböző csoportokba vagy „vödrökbe” szegmentálja, mindegyiknek meghatározott időhorizontja és megfelelő kockázati szintje van. Célja, hogy elegendő készpénzt biztosítson a nyugdíjasoknak több évnyi kiadások fedezésére anélkül, hogy befektetéseiket meg kellene csapniuk a piaci visszaesés idején.

Christine Benz, a Morningstar személyi pénzügyi igazgatója, közelmúltban megvizsgálták több vödör stratégiát alkalmazó modellportfólió teljesítménye. Noha ezek a modellportfóliók mind veszítettek 2022-ben, jobban teljesítettek, mint a hagyományos 60/40-es portfólió, amely a nyugdíjasok által gyakran használt eszközallokáció. Az év első hat hónapjában 500%-kal zuhanó S&P 21-at is jócskán felülmúlták.

„[A] Bucket rendszer úgy működött, hogy nyitva tartotta a csapokat” – írta Benz. „A Bucket rendszert használó nyugdíjasok anélkül tudják lehívni készpénztartalékaikat, hogy meg kellene szakítaniuk hosszú távú befektetéseiket, amelyek idén eddig valószínűleg árcsökkenést tapasztaltak.”

Nyugdíjas vödör stratégia magyarázata

A vödör-stratégia egy olyan rendszer, amely az eszközeit a különböző befektetési csoportok között osztja fel, amelyek különböző pontokon kerülnek felhasználásra. A megközelítés általában három különböző eszközcsoportot igényel, amelyek mindegyike eltérő kockázati szinttel rendelkezik.

A rövid távú kanál elegendő készpénzt és készpénz-egyenértékeseket tartalmaz majd körülbelül két év kiadási szükségleteinek fedezésére. Ezt a készpénzes kosárt, amelyet nagyrészt nem befolyásolnak a piaci ingadozások, úgy tervezték, hogy megvédje Önt a sorozatkockázattól, és segítsen elkerülni a kockázatosabb eszközök kivonását a lefelé mutató piacon.

A történet folytatódik

A közbenső készlet olyan befektetéseket tartalmaz, amelyeket a jövőben három-tíz éven belül készpénzre kíván váltani. Ez a csoport tartalmazhat hosszabb lejáratú kötvényeket, elsőbbségi részvényeket, növekedési és jövedelmi alapokat és egyéb fix kamatozású eszközöket. Végül, egy hosszú távú kanál olyan részvényeket és kockázatosabb befektetéseket tartalmaz, amelyeket legalább 10 évig tart.

Elméletileg a bucket rendszer lehetővé teszi a nyugdíjasok számára, hogy készpénzpárnájukat rövid távú kiadási szükségleteik kielégítésére használják, miközben kiküszöbölik a piaci volatilitást, és elkerülik a pénzkivonásokat a visszaesés idején.

Hogyan teljesített a Bucket-stratégia 2022-ben

A Benz hat különböző modellportfólió teljesítményét követi nyomon, amelyek a vödör stratégiát alkalmazzák: három esetében befektetési alapok és három használ tőzsdén kereskedett alapok.

Mind a hat modellportfólió kockázati szintje az agresszívtől a mérsékelttől a konzervatívig terjed. Részvénytömegű agresszív portfóliói, amelyek 8%-os készpénzt tartalmaznak, nem meglepő módon idén a legrosszabbak voltak, és körülbelül 12%-kal estek. Jobban teljesítettek a mérsékelt és a konzervatív portfóliók, amelyek 10%-os, illetve 12%-os készpénzt tartalmaznak. Míg a mérsékelt portfóliók körülbelül 10%-ot estek június végén, addig a konzervatív opciók mindössze 8%-ot veszítettek ugyanebben az időben.

Nem, a nyugdíjasok nem keresnek pénzt a vödör stratégiával. Ugyanakkor kielégítik bevételi szükségleteiket, miközben minimális kárt okoznak portfóliójuk hosszú távú életképességében.

Hogyan töltse fel készpénzes vödrét

Természetesen a vödör-stratégia egyik figyelmeztetése az, hogy a rövid távú készpénzes vödröt fel kell tölteni, miután kimerült. Ez valószínűleg nem okoz problémát, ha a piacok két éven belül (vagy mennyi ideig tartanak a készpénzes kosárban) fellendülnek.

De mi van akkor, ha a részvények és kötvények két éven belül nem térnek vissza, és beindul egy elhúzódóbb medvepiac? Benz szerint a válasz abban rejlik, hogy megtaláljuk a „legkevésbé rossz megoldást”, a valószínűleg rövid lejáratú kötvényeket. Kezdje azzal, hogy ezeket eladja, javasolja Benz.

„Nem készpénzt helyettesítenek, de a piac története során veszteséges időszakaik sekélyek és rövid életűek voltak” – mondta.

Míg a nyugdíjasok nem portfóliós megoldásokat is kereshetnek a bevételszerzés érdekében, mint pl járadék, lehet, hogy nincs tőkéjük a vásárláshoz. A fordított jelzálogkölcsön vagy egy életbiztosítási kötvény kiváltása két másik út, amelyet a nyugdíjas fontolóra vehet egy ilyen forgatókönyv esetén.

Lényeg

A vödör-stratégia egy olyan rendszer, amely eszközöket fektet be és kivesz a rövid távú kiadási igények kielégítése érdekében, miközben elkerüli a sorozatkockázatot. Ez magában foglalja az eszközök elkülönítését különböző „vödrökbe”, amelyek mindegyike meghatározott időhorizonttal és kockázati szinttel rendelkezik. A Morningstar munkatársa, Christine Benz a közelmúltban áttekintette több, a vödör stratégiát alkalmazó modellportfólió teljesítményét, és megállapította, hogy bár ezek az eszközallokációk veszteségesek voltak 2022-ben, felülmúlták a hagyományos 60/40-es portfóliót.

Nyugdíjas tervezési tippek

• Egy pénzügyi tanácsadó segíthet a nyugdíjtervezés minden fontos folyamatán, befektetési tanácsokat ad, és akár ingatlantervezésben is segíthet. Képzett pénzügyi tanácsadót találni nem kell nehéz feladatnak. A SmartAsset ingyenes eszköze akár három pénzügyi tanácsadóval találkozhat, akik az Ön területét szolgálják ki, és díjmentesen interjút készíthet tanácsadóival, hogy eldönthesse, melyik a megfelelő az Ön számára. Ha készen áll olyan tanácsadót találni, aki segíthet pénzügyi céljai elérésében, kezd el most.

• Függetlenül attól, hogy a nyugdíj közeledik, vagy még több évtizedes hátra van, minden nyugdíjterv kritikus része annak ismerete, hogy hol állsz. SmartAsset Nyugdíjas kalkulátor segíthet megbecsülni, hogy mennyit tud megtakarítani, kivéve, hogy mire készen áll a nyugdíjba vonulásra.

• Azoknál a nyugdíjasoknál, akik jobban összpontosítanak adószámláik korlátozására, a Fidelity ezt találta arányosan vonja ki az eszközöket Különböző kanálból egyidejűleg alacsonyabb adófizetési kötelezettséget eredményezhet a hagyományos vödör stratégiához képest.

Ne maradjon le olyan hírekről, amelyek hatással lehetnek pénzügyeire. Híreket és tippeket kaphat hogy okosabb pénzügyi döntéseket hozzon a SmartAsset félhetente megjelenő e-mailjével. 100%-ban ingyenes, és bármikor leiratkozhat. Iratkozzon fel még ma.

A SmartAssettel kapcsolatos fontos információkért kattintson a gombra itt.

A fénykép forrása: iStock.com/kate_sept2004, iStock.com/Aslan Alphan, iStock.com/tdub303

A poszt A Bucket-stratégia segít a nyugdíjasoknak korlátozni veszteségeiket és megőrizni pénzáramlásukat 2022-ben jelent meg először SmartAsset Blog.