A befektetés egyik legalapvetőbb elve, hogy az életkor előrehaladtával fokozatosan csökkentse kockázatát. Ez logikus, ha figyelembe vesszük, hogy a nyugdíjasoknak nincs meg az a luxusuk, hogy megvárják (illetve a fővárost), hogy a piac fellendüljön egy zuhanás után. A dilemma annak meghatározása, hogy pontosan milyen biztonságban kell lennie ahhoz az életszakaszhoz képest, amelyben adott időpontban éppen tartózkodik.
Évek óta egy gyakran hivatkozott hüvelykujjszabály segített leegyszerűsíteni az eszközallokációt. Ezen elv szerint az egyéneknek 100 százalékos készlettel kell rendelkezniük életkoruk levonásával. Tehát egy tipikus 60 éves ember számára a portfólió 40%-a részvény legyen. A többi jó minőségű kötvényekből állna, az államadósság, és más relatíve biztonságos eszközök.
Kulcs elvezetések
- Az életkor előrehaladtával a kockázat mértékének csökkentése a befektetés egyik alapelve.
- Az eszközallokáció egyik általános szabálya az, hogy olyan százalékot fektess részvényekbe, amely egyenlő 100-zal mínusz életkorod.
- Az emberek tovább élnek, ami azt jelenti, hogy szükség lehet ezen a szabály megváltoztatására, különösen azért, mert sok fix kamatozású befektetés alacsonyabb hozamot kínál.
- Ésszerű lehet, ha a részvények százalékos aránya 110 vagy 120 mínusz életkora.
- Befektetési stratégiájában más tényezőket is figyelembe kell vennie, ideértve azt az életkort, amikortól szeretne nyugdíjba vonulni, és azt a pénzösszeget, amelyre úgy gondolja, hogy szüksége lesz.
2 ok a szabályok megváltoztatására
Elég egyértelmű, igaz? Nem feltétlenül. Noha egy könnyen megjegyezhető iránymutatás segíthet kiküszöbölni a bonyolultságot nyugdíjazási tervezés, itt az ideje, hogy újra meglátogassa ezt a bizonyost. Az elmúlt néhány évtizedben sok minden megváltozott az amerikai befektető számára.
Egyrészt itt (mint sok fejlett országban) a várható élettartam folyamatosan emelkedett. A Világbank adatai szerint egy átlagos amerikai körülbelül 77 évet élt 2020-ban, míg 76-ben valamivel több mint 2000 éves volt. Mi itt a tanulság? Nemcsak a fészektojásunkat kell gyarapítanunk, hanem több időnk van a pénzünk gyarapítására és a zuhanásból való kilábalásra is.
Ugyanabban az időben, USA kincstári kötvények töredékét fizetik annak, amit valaha tettek. 2022 májusától a 10 éves diszkontkincstárjegy éves hozama 2.75%. Az 1980-as évek elején a befektetők 10%-ot meghaladó kamatokkal számolhattak.
Mindenképpen konzultáljon pénzügyi szakemberrel, amikor bármilyen befektetési stratégiát választ, és mielőtt bármilyen befektetési döntést hozna.
Mindenképpen konzultáljon pénzügyi szakemberrel, amikor bármilyen befektetési stratégiát választ, és mielőtt bármilyen befektetési döntést hozna.
Átdolgozott iránymutatások
Sok befektetési profi számára ezek a valóságok azt jelentik, hogy a régi „100 mínusz az életkorod” axióma azt a veszélyt kockáztatja a befektetőket, hogy a későbbi évek során kifogynak az alapból. Néhányan a szabályt 110 mínusz az életkorodra módosították. Azok, akik nagyobb kockázattűréssel rendelkeznek, tovább módosíthatják ezt a szabályt azáltal, hogy még tovább mennek 120 mínusz az életkorodhoz.
Nem meglepő, sokan alaptársaságok kövesse ezeket a felülvizsgált irányelveket (vagy még agresszívebbeket), amikor összeállítja a sajátját cél-alap alapok. Például a 2035-ös céldátummal rendelkező alapok olyan befektetőknek szólnak, akik jelenleg körülbelül 50 évesek (2020-tól). De ahelyett, hogy eszközeik 50%-át részvényekre osztanák:
- A Vanguard's Target Retirement 2035 Fund több mint 70%-a részvényekre van allokálva
- T. Rowe Price Retirement 2035 Fundja még nagyobb kockázatot épít be, több mint 50%-át részvényekbe fekteti
Fontos szem előtt tartani, hogy az ehhez hasonló irányelvek csak kiindulópontot jelentenek a befektetési döntések meghozatalához. Különféle tényezők alakíthatják ki a befektetési stratégia, beleértve a nyugdíjkorhatárt és az életmód fenntartásához szükséges eszközöket.
Mivel a nők átlagosan csaknem öt évvel tovább élnek, mint a férfiak, magasabb nyugdíjba vonulási költségük van, mint a férfiaknak, és arra késztetik őket, hogy kissé agresszívebbek legyenek. tojásfészek.
Van-e megfelelő eszközelosztás életkor szerint?
Az életkorod határozza meg, mekkora kockázatot hajlandó vállalni a befektetései során. Az általános szabály az, hogy minél fiatalabb vagy, annál nagyobb kockázatot tudsz elviselni. Minél idősebb lesz, azonban csökkentenie kell a portfóliójának kockázatát. Az életkor szerinti eszközallokáció általános szabálya az, hogy a részvények olyan százalékát kell birtokolnia, amely 100 mínusz életkora. Tehát ha 40 éves, akkor portfóliójának 60%-át részvényekben kell tartania.
Mivel a várható élettartam növekszik, megfelelőbb lehet ezt a szabályt 110 mínusz életkorodra vagy 120 mínusz életkorodra módosítani.
Mi a régi szabály az életkor szerinti legjobb portfólióegyenlegről?
Az életkor szerinti legjobb portfólióegyenlegre vonatkozó régi szabály az, hogy a portfóliójában lévő részvények százalékos aránya 100 mínusz életkora. Tehát egy 30 éves befektetőnek portfóliója 70%-át részvényekben kell tartania. Ennek változnia kell, ahogy a befektető öregszik.
De ha hosszabb ideig élnek, a befektetők alkalmasabbak lehetnek arra, hogy ezt a szabályt 110 mínusz életkorodra vagy akár 120 évre módosítsák.
Van értelme a befektetési portfólió életkor szerinti elosztásának megváltoztatása?
Érdemes megváltoztatni a portfólióelosztást életkor szerint. Ez azért van így, mert minél idősebb leszel, annál kevésbé tudod elviselni a kockázatot. Egyszerűen fogalmazva: nincs ideje elveszíteni és feltölteni a fészektojás tőkebázisát. A nyugdíjhoz közelebb állók számára fontos a tőke megőrzése. Ezért fontos számukra a pénzügyi biztonság, mivel alig várják, hogy a piac fellendüljön.
A lényeg
Hasznos eszköz lehet a részvények életkor alapján történő felosztása nyugdíjazási tervezés azzal, hogy a befektetőket arra ösztönzi, hogy idővel lassan csökkentsék a kockázatot. Azonban egy olyan időszakban, amikor a felnőttek tovább élnek, és kevesebb jutalmat kapnak a „biztonságos” befektetésekből, ideje lehet módosítani a 100 mínusz életkor irányelvet, és több kockázatot vállalni a nyugdíjalapokkal.
Forrás: https://www.investopedia.com/articles/investing/062714/100-minus-your-age-outdated.asp?utm_campaign=quote-yahoo&utm_source=yahoo&utm_medium=referral&yptr=yahoo