Az év felé haladva, Fannie Mae azt jósolta, hogy az átlagos 30 éves fix jelzálogkamat 3.1%-ról 3.3%-ra emelkedne 2022 végére. A Jelzálogbankárok Szövetsége egy kicsit húzósabb volt a jelzáloghitelek kamatait illetően, és azt jósolta, hogy az átlagos kamatláb 4 végére 2022%-ra emelkedik.
Akkor, Ali Wolf, a Zonda vezető közgazdásza elmondta Szerencse hogy „az emelkedő kamatlábak hatása attól függ, hogy hol landolnak. Ha a [jelzáloghitelek] kamata az év vége előtt megközelíti a 4%-ot, akkor a lakáskeresletben jelentős visszaesés következik be… Ha a jelzáloghitelek kamatai fokozatosan emelkednek az év során, lehetővé téve a lakáseladók számára, hogy ennek megfelelően árazzák lakásaikat, akkor a rendszert érő sokk kevésbé lesz észrevehető.”
Gyorsan előre a mai napra, és egyértelmű, hogy sem Fannie Mae előrejelzése, sem a Jelzálogbankárszövetség előrejelzése közel sem volt a valósághoz. Ehelyett átbillentjük azt a kategóriát, amelyet Wolf a „rendszer megrázkódtatásának” minősít.
Keddtől kezdve az átlagos 30 éves fixd a jelzáloghitel kamata 6.28%-ra ugrott– az egy hónappal ezelőtti 5.3%-hoz képest. Ez a legmagasabb jelzáloghitel-kamatláb 2008 óta. A jelzáloghitelek kamataiban az elmúlt évben tapasztalt 3.2 százalékpontos ugrás egyben a jelzáloghitel-kamatok legnagyobb emelkedését is jelzi 1981 óta.
A jelzáloghitel-kamatlábak szárnyalása azt jelenti, hogy sok leendő hitelfelvevő, akiknek meg kell felelniük a bankok által előírt adósság/jövedelem aránynak, elveszítették jelzáloghitel-jogosultságát. Míg az elriasztott vásárlóknak egyszerűen többet kell fizetniük – sokkal többet.
Tekintse meg ezt az interaktív diagramot a Fortune.com oldalon
Ha egy lakásvásárló 400,000 júniusában 2021 3.1 dolláros jelzálogkölcsönt vesz fel az akkor átlagosan 1,708%-os fix kamattal, havonta 6.28 dollárral tartozna. 2,471%-os kamatláb mellett ez a tőke- és kamatfizetés 20 dollárt tesz ki. Ez azonban azt feltételezi, hogy az otthon értéke nem változott. Tegyük fel, hogy az otthon XNUMX%-ot ugrott...a lakásárak évről évre történő növekedésének legfrissebb adatai-értékben. Ez 480,000 6.28 dollárra emelné a jelzálogkölcsönt. 480,000%-os kamatláb mellett egy 2,965 XNUMX dolláros jelzáloghitel XNUMX dolláros tőke- és kamatfizetéssel jár. Ez elég nagy ugrás.
Amerika 100 legnagyobb regionális lakáspiacán a tipikus új jelzáloghitel-fizetés 52%-kal nőtt az elmúlt hat hónapban. Ez a Zonda ingatlankutató cég által szolgáltatott adatok szerint Szerencse ezen a héten. Ezalatt a hat hónapos időszak alatt a tipikus új fizetés azoknak, akik San Joséban – az ország legdrágább lakáspiacán – vásárolnak, 5,304 dollárról 8,185 dollárra ugrott. Ez a felfelé irányuló kilengés ilyen rövid időn belül megmagyarázza, miért hátrál meg végre több vásárló.
Tekintse meg ezt az interaktív diagramot a Fortune.com oldalon
A jelzáloghitel-kamatok gyors felfelé ívelése, valamint a rekord lakásárak felértékelődése szintén az miért kezdett lehűlni a lakáspiac – gyorsan. Az elmúlt néhány hónapban mind a lakáseladások, mind a jelzáloghitel-igénylések jelentősen visszaestek mivel több vásárló marad az oldalvonalon.
Április óta Moody Mark Zandi, az Analytics vezető közgazdásza árulta el Szerencse ez történne. Amibe belefogtunk, az nem csak a lakhatási lassítás. Helyette, Zandi szerint ez egy teljes körű „lakáskorrekció”. A Moody's Analytics előrejelzése szerint az elkövetkező 12 hónapban a lakásárak éves növekedési üteme 20%-ról 0%-ra süllyed. Míg a jelentősen „túlértékelt” lakáspiacokon, mint például Boise és Atlanta, a lakásárak 5%-ról 10%-ra eshetnek. (A Moody's Analytics becslése szerint 183 regionális ingatlanpiac több mint 25%-kal „túlértékelt” ahhoz képest, amit a helyi gazdasági fundamentumok történelmileg támogatnának.)
Ha recesszió jön – amire Zandi 1 a 3-hoz esélyt ad a következő évben –, arra számít, hogy az amerikai lakásárak 5%-ot esnek. Történelmi szempontból a lakásárak évről évre esése hihetetlenül ritka. Zandi elmondása szerint az elmúlt 100 évben ezt csak a nagy gazdasági világválság idején és a 2008-as lakhatási válság után láthattuk. Ha recesszió is bekövetkezik, arra is számít, hogy a jelentősen „túlértékelt” lakáspiacon 15-20 százalékos lakásárak esnek.
Miért ugrottak 6%-ra a jelzáloghitelek kamatai?
Fannie Mae és a Mortgage Bankers Association nem csak a jelzálogkamat-előrejelzéseiket hagyta figyelmen kívül, de még csak a közelében sem voltak. Hogyan történt? Nos, az év felé haladva a közgazdászok egyetértettek abban, hogy az infláció csökkenni fog. Nem történt meg. Sőt, láttuk a fogyasztói árindex a 7.0. decemberi 2021%-ról a múlt héten bejelentett 8.6%-ra emelkedett.
A makacsul magas infláció elleni küzdelemben a Federal Reserve hatalmas nyomást gyakorolt a jelzáloghitelek kamataira- és ez megvan hihetetlenül keményen érintette az otthoni vásárlókat.
Miért tették tehát félre a közgazdászok mind az inflációs képet, mind a jelzálogkamat-kilátásokat? Zandi szemében a változást az ellátási lánc és az ukrajnai orosz invázió okozta energiasokk jelentette. Elemzése szerint úgy becsüli A 3.5 százalékos infláció 8.6 százalékpontja Putyin kelet-európai földháborújának közvetlen következménye..
Ha az invázió nem történt volna meg, mondja Zandi Szerencse az átlagos 30 éves fix jelzáloghitel kamatláb jelenleg valószínűleg 3.8% körül lenne.
A legfrissebb lakáspiaci információkat keresi? Kövess a Twitteren a következő címen: @NewsLambert.
Ez a történet eredetileg a Fortune.com
Forrás: https://finance.yahoo.com/news/mortgage-rates-hit-6-3-100514615.html