Defi (Decentralized Finance) egy feltörekvő és gyorsan fejlődő technológia, amely pénzügyi szolgáltatások széles skáláját kínálja a blockchain. A két legnépszerűbb DeFi protokoll az Uniswap és a Pancakeswap. Mindkét protokoll különböző módokat kínál a felhasználóknak a tokenekkel való kereskedésre, de milyen különbségek vannak közöttük, amelyek megmagyarázzák, miért lehet jobb az egyik kereskedési típushoz?
Ebben a cikkben részletesen megvizsgáljuk a két platformot, valamint azt, hogy hogyan hasonlítják össze szolgáltatásaikat, díjaikat és kockázataikat.
Mi az Uniswap?
Az Uniswap egy automatizált likviditási protokoll, amely a Ethereum okos szerződések. Lehetővé teszi az emberek számára, hogy az ERC-20 tokeneket közvetlenül ETH-ra vagy más ERC-20 tokenekre cseréljék, anélkül, hogy közvetítőt vennének igénybe.
Könnyen használható felülettel rendelkezik, és lehetővé teszi a felhasználók számára, hogy saját likviditási készleteket hozzanak létre, amelyek segítségével kereskedhetnek a token párok között anélkül, hogy vevőket és eladókat kellene egyeztetniük.
Az Uniswap elsősorban automatizált kereskedésre készült, de támogatja a kézi kereskedéseket is, ha jobban ellenőrizni szeretné kereskedéseit.
Mi az a Pancakeswap?
A Pancakeswap egy decentralizált kriptovaluta tőzsde, amelyre épül Binance Smart Chain (BSC). Lehetővé teszi a felhasználók számára az eszközök cseréjét az Automated Market Maker (AMM) modelljén keresztül, amely egy intelligens szerződést használ, amely automatikusan egyezteti a vételi és eladási megbízásokat. A platform magas likviditást kínál a rajta kereskedõ nagyszámú felhasználó miatt.
A Pancakeswap támogatja a kockáztatást és a gazdálkodást is, így a felhasználók jutalmakat szerezhetnek a platform likviditásának biztosításáért.
Az Uniswap és a Pancakeswap összehasonlítása
A legfontosabb különbség az Uniswap és a Pancakeswap között a blokklánc, amelyre épülnek: Ethereum vs. Binance Smart Chain (BSC). Ez befolyásolja a kereskedhető tokenek típusát, valamint a kereskedésekhez kapcsolódó díjakat. Az Uniswap az Ethereumra, míg a Pancakeswap a Binance Smart Chainre épül.
Felsorolt tokenek
Ha a token kereskedésről van szó, az Uniswap sokkal szélesebb választékkal rendelkezik, mint a Pancakeswap. Az Uniswap lehetővé teszi más ERC-20 tokenek, például ERC-721 (nem helyettesíthető tokenek) cseréjét is. Másrészt a Pancakeswap csak a BSC-alapú tokeneket támogatja.
Örökbefogadási arány
Nehéz összehasonlítani a már kialakult decentralizált tőzsdéket (DEX-ek) sikerük vagy elfogadási arányuk szempontjából. Az Uniswap különösen az Automated Market Maker (AMM) funkciók bevezetése után virágzott fel, amelyek legitimálták a DeFi világát. Azonban a PancakeSwap növekedési üteme a BSC-nek és a CAKE tokennek köszönhetően sokakat arra késztetett, hogy feltételezzék, hogy ez a projekt megelőzheti az Uniswapot. Nagyobb felhasználói bázisa ellenére az Uniswap átlagos kereskedési volumene azt sugallja, hogy nincs tekintélye a PancakeSwaphoz képest. Bár mindkét projekt különböző értékajánlatokat kínál, amelyek a különböző felhasználói csoportok és tapasztalatok számára vonzóak, érdekes lenne látni, hogy a PancakeSwap utolérheti-e a Uniswap népszerűségét.
díjak
Ami a díjakat illeti, az Uniswap minden tranzakció 0.3%-át számítja fel. Ez lényegesen alacsonyabb a legtöbb központosított tőzsdéhez képest. A Pancakeswap viszont változó díjakat tartalmaz attól függően, hogy mennyi likviditás áll rendelkezésre egy adott poolban. Általánosságban elmondható, hogy a Pancakeswap kereskedési díjai lényegesen alacsonyabbak, mint az Uniswapé.
Kockázat
Ami a kockázatokat illeti, mindkét platform nyílt forráskódú és megbízhatatlan, ami azt jelenti, hogy az egyik platformon tárolt pénzeszközöket nem lehet ellopni vagy manipulálni. Az egyes platformok kockázati profilja azonban eltérő a mögöttes blokklánc technológia miatt. Az Ethereumot sokkal szélesebb körben használják, és hosszú múltra tekint vissza a biztonság terén, míg a BSC még viszonylag új, és intelligens szerződései kevésbé auditáltak, mint az Ethereumon.
Natív tokenek
1. TORTA token
A PancakeSwap natív tokenje a felhasználók ösztönzésére szolgál, és jutalmazza őket a platform likviditásának biztosításáért.
A PancakeSwap 2 májusában adta ki V2022-frissítését, ami minden bizonnyal áldás lesz a Token Holders számára. Ez a frissítés 750 millióra korlátozza a CAKE maximális teljes kínálatát.
A CAKE token-tulajdonosok új előnyökhöz férhetnek hozzá, például súlyozott szavazáshoz, megnövelt hozamokhoz és fokozott IFO-kiosztáshoz.
A CAKE égetési mechanizmusa változatlan marad, de a felhasználók továbbra is a legtöbbet hozzák ki az eredeti segédprogramokból, mint például a likviditásszolgáltatók jutalmai és a lottójutalmak; amellett, hogy irányítási tokenként és közüzemi tokenként használja a lottószelvényekhez és az IFO tokenértékesítéshez.
CAKE tokeneket vásárolhat az egyik fő tőzsdén, mint például a Binance, Kucoinés SushiSwap.
2. UNI token
Az Uniswap natív tokenje a felhasználók ösztönzésére szolgál, és jutalmazza őket a platform likviditásának biztosításáért. Lehetővé teszi számukra, hogy szavazzanak a javasolt protokollfrissítésekről és -módosításokról.
Ezt a tokent 2020 szeptemberében adták le azoknak, akik ezt megelőzően kriptovalutával kereskedtek Uniswapon. A Genesisnél 1 milliárd UNI tokent vertek, és minden egyén részesedését 60%-ban, 21.51%-ban, 17.80%-ban, illetve 0.69%-ban osztották szét a közösség, a csapat, a befektetők és a tanácsadók részére.
A tokenek birtokosai mostantól részt vesznek az Uniswap döntéshozatali folyamatában, és szavazhatnak a platform pénzeszközeinek felosztásáról, vagy javaslatot tehetnek a platform működésében az UNI tokenek tulajdonjogán keresztül.
UNI tokeneket vásárolhat nagyobb tőzsdéken, mint pl Coinbase, Binance és Bitfinex.
Tényezők, amelyeket figyelembe kell venni a decentralizált tőzsde kiválasztásakor
A megfelelő DEX kiválasztásakor számos fontos tényezőt kell figyelembe venni, beleértve a likviditást, a díjakat és a kockázatot. Figyelni kell a tokenomikákra és az egyes platformokhoz társított natív tokenekre is, mivel ezek további előnyöket kínálhatnak, például súlyozott szavazást vagy továbbfejlesztett IFO-kiosztást.
Választása attól függ, hogy melyik platform felel meg jobban az Ön igényeinek és preferenciáinak.
Végezze el a kellő körültekintést, mielőtt bármilyen beruházást végrehajtana bármelyik projektben, és fordítson figyelmet a megfelelő közösségekre is, hogy több betekintést kapjon a tapasztalt felhasználóktól, akik jobban megérthetik mindkét DEX-et.
Összességében, míg a Uniswap előnye van a felhasználói bázis és a likviditás terén, a PancakeSwap gyorsan felzárkózik a V2 frissítésének és a felhasználók körében népszerűvé vált CAKE tokennek köszönhetően.
A decentralizált tőzsdéken történő kereskedés előnyei
1. Felhasználói autonómia: A decentralizált tőzsdék teljes ellenőrzést biztosítanak a felhasználóknak pénzeszközeik felett, vagyis csak ők férhetnek hozzá. Ez ellentétben áll a központosított cserékkel, ahol a felhasználó a platform kiszolgáltatottja vagyonának őrzése és biztonsága érdekében.
2. Biztonság: A DEX-eken minden tranzakció egy nyilvános blokkláncon rögzítésre kerül, ami megnehezíti a hackerek számára, hogy manipulálják az iratokat, vagy pénzt lopjanak el a felhasználók pénztárcájából.
3. Adatvédelem: Mivel a decentralizált tőzsdék nem igényelnek személyes adatokat a felhasználótól, a kereskedési tevékenységek névtelenek és nyomon követhetetlenek harmadik felek, például hatóságok vagy kormányok számára.
4. névtelenség: A felhasználók személyazonosságuk felfedése vagy személyes adatok megadása nélkül vehetnek részt kereskedésekben.
5. Alacsonyabb költségek: A decentralizált tőzsdék általában alacsonyabb kereskedési díjakkal rendelkeznek, mint a központosítottaké, így költséghatékonyabb megoldást jelentenek azok számára, akik kriptoeszközökkel szeretnének kereskedni.
A decentralizált tőzsdéken történő kereskedés hátrányai
1. Technikai összetettség: A tapasztalatlan felhasználók számára a decentralizált központok használatának technikai folyamata ijesztő és zavaró lehet.
2. Likviditási kockázat: Mivel a DEX-ek még viszonylag újak, általában alacsony kereskedési volumenűek, ami árcsúszáshoz vezethet, és megnehezítheti vevők vagy eladók megtalálását bizonyos eszközökre.
3. A támogatás hiánya: Ha a felhasználó bármilyen problémába ütközik a DEX-en történő kereskedés során, általában nincs ügyfélszolgálati csapat, aki segítséget nyújtana, mivel a legtöbb decentralizált tőzsde központi kapcsolattartó pont nélkül működik.
4. Szabályozási bizonytalanság: A decentralizált tőzsdék nem rendelkeznek a szükséges szabályozásokkal, amelyekre a központosítottaknak gyakran szükségük van ahhoz, hogy bizonyos joghatóságokban legálisan működjenek, így potenciálisan magas kockázatú befektetések azok számára, akik nem ismerik a szabályozási környezetet.
5. Sebezhetőség a hackerekkel szemben: Mivel a DEX-ek nyilvános blokkláncokra épülnek, sebezhetőek lehetnek a feltörésekkel szemben, ha a protokollok nincsenek megfelelően biztosítva. Ez pénzvesztéshez vezethet azon felhasználók számára, akik feltört platformon tárolták eszközeiket.
Következtetés
A decentralizált cserék számos előnnyel járnak a felhasználók számára, mint például a nagyobb autonómia, biztonság, adatvédelem és névtelenség. Ugyanakkor számos hátrányuk is van, amelyeket figyelembe kell venni befektetés vagy kereskedés előtt, beleértve a technikai összetettséget, a likviditási kockázatokat, a támogatás hiányát és a szabályozási bizonytalanságot. Fontos, hogy saját kutatást végezzen, és válassza ki az igényeinek leginkább megfelelő DEX-et, miközben figyelembe veszi a kapcsolódó kockázatokat.
Az Uniswap a felhasználói bázis és a likviditás tekintetében a vezető DEX-vé vált, de a PancakeSwap gyorsan felzárkózik a V2 frissítésének és a CAKE tokennek köszönhetően, amely jó fogadtatásban részesült a felhasználók körében. Mindkét platform egyedülálló előnyöket kínál, így Ön dönti el, melyik felel meg jobban az Ön igényeinek.
Mindig ne feledje, hogy saját maga végezzen kutatást és értékelje a felmerülő kockázatokat, mielőtt bármilyen forrást leköt.
Forrás: https://www.cryptopolitan.com/uniswap-vs-pancakeswap-making-sense-of-defi/