Csökken a jelzáloghitel-kereslet, mivel a vevők magas kamatlábakra és alacsony kínálatra reagálnak?

Legfontosabb elvitel

• A jelzáloghitelek kérelmei 1.9%-kal csökkentek az előző héthez képest a december 2-án végződő héten, sok potenciális lakásvásárló pedig valószínűleg arra vár, hogy megtudja, milyen lesz a kamatemelési bejelentés ezen a héten.
• A jelzáloghitelek kamatai már negyedik hete estek a pozitív inflációs adatok hatására, de a potenciális lakásvásárlók továbbra is óvatosak a Fed agresszív kamatemelései miatt ingadozó jelzálogkamatok miatt.
• A meglévő egységek függőben lévő lakásértékesítései 4.6%-kal estek vissza októberben, így ez az ötödik hónap zsinórban csökkenésekkel.

Láttuk, hogy a lakásárak az egekbe szöktek a járvány idején, amikor az emberek kihasználták az alacsony kamatlábakat, elmenekültek a városokból, és otthoni irodákban találták magukat zsúfolásig. Az agresszív kamatemelések és a recessziótól való félelem következtében 2022-ben megváltozott az ingatlanpiac.

Az ingatlanpiac már egy ideje esésre számít; történelmileg a lakásárak csökkennek, amikor a kamatok emelkednek. Egyedülálló körülmények miatt azonban 2022-ben nem ez volt a helyzet. Nézzük meg a jelzáloghitel-keresletet, hogy lássuk, valóban csökken-e (vagy emelkedik-e).

A jelenlegi lakáspiac

Amikor a világjárvány 2020-ban először kitört, sok volt a bizonytalanság azzal kapcsolatban, hogy mi lesz a ingatlanpiac, mivel senki sem tudta, mire számítson. A gazdaság hirtelen leállásával a kormány belekeveredett az ösztönző ellenőrzésekbe és az alacsonyabb kamatlábakba.

A jelzáloghitelek kamatai 2.65 januárjában rekord alacsony szintre, 2021%-ra süllyedtek. Az alacsony kamatlábak és a példátlanul sok otthonról dolgozó alkalmazott miatt ingatlanpiaci boom volt.

De ez a konjunktúra gyorsan visszahúzódni kezdett. 2022 júniusában elérte az inflációt 40 éves csúcs, 9.1 a pandémiás korlátozások fellazulása, az ellátási lánc zavarai, az erős munkaerőpiac és a csillagászati ​​lakásárak együttese miatt, így a jegybankok is bekapcsolódtak. A Fed agresszív kamatemelési kampányba kezdett, hogy lassítsa az egész gazdaságot.

Sok minden változott 2021 óta, amikor az emberek kihasználták az alacsony kamatlábakat, hogy bejussanak az ingatlanpiacra. A jelzáloghitelek kamata átlagosan 6.43%-ra emelkedett, mivel a Fed irányadó kamata közel 4%.

Sok potenciális vevő a pálya szélén vagy a kamatok csökkenésére, vagy a lakásárak csökkenésére vár. Sok szakértő úgy vélte, hogy a megemelkedett lakásárak és a megemelkedett jelzáloghitel-kamatok elegendőek az ingatlanpiac lelassításához. Az inflációs számok és a lakásárak makacsul magasak maradtak, de a lassú csökkenés jeleit mutatják.

Mi történik a jelzáloghitel-igénnyel?

A Jelzálogbankár Szövetség adatai alapján a jelzáloghitel-igénylések száma 1.9%-kal csökkent a múlt héten az előző héthez képest. A lakásvásárlásra irányuló jelzáloghitel-kérelmek 3%-kal csökkentek a héten, összességében 40%-kal csökkent az előző évhez képest.

Másrészt a refinanszírozási kérelmek éves szinten 86%-kal csökkentek, annak ellenére, hogy az előző héthez képest 5%-kal nőttek. A jelzáloghitelek kamatai enyhén csökkentek az elmúlt hetekben, de továbbra is magasak a járvány előtti évekhez képest (erről bővebben a következő részben).

Úgy tűnik, hogy ezek a valamivel alacsonyabb jelzálogkamatok vonzották a jelenlegi lakástulajdonosokat a refinanszírozásra, de nem voltak elegendőek ahhoz, hogy több új lakásvásárlót vonzanak. A feltételezések szerint sokan a megtakarításra összpontosítanak, tekintettel a gazdasággal kapcsolatos bizonytalanságra és egy esetleges recesszióra.

TryqA Q.ai inflációs készletéről | Q.ai – egy Forbes cég

A jelzáloghitel-igénylés átlagos hitelmérete 387,300 2021 dollárra csökkent – ​​ez a legalacsonyabb szám XNUMX januárja óta. CPI adatok novemberrer a következő napokban fog megjelenni, és ezek az adatok létfontosságú szerepet fognak játszani a jelzáloghitelek kamataiban és abban, hogy a Fed hogyan halad előre a kamatemeléssel.

Pozitív hír, hogy az infláció októberben éves szinten 7.7%-ra csökkent. Bár ezeket a számokat nem igazán érdemes ünnepelni, sok elemző úgy vélte, hogy ez azt jelenti, hogy az árak végre csökkenni fognak.

Csökkennek a jelzáloghitelek kamatai

Freddie Mac szerint a 30 éves lejáratú fix kamatozású jelzáloghitel átlagosan 6.33%-ot ért el a december 8-án végződő héten. Ez a ráta az egy héttel ezelőtti 6.49%-hoz képest, mivel a jelentések szerint a makacs inflációs számok csökkenhetnek a csúcsuk.

Sam Khater, a Freddie Mac vezető közgazdásza megjegyezte, hogy a jelzáloghitel-kamatok jelentős csökkenése ellenére a lakásvásárlók hangulata továbbra is alacsony maradt, és az alacsonyabb kamatlábak mellett a vásárlási kereslet sem nőtt.

Nem hagyhatjuk figyelmen kívül az infláció megtakarításokon betöltött szerepét sem. Mivel az emberek több pénzt költenek mindennapi cikkekre, előfordulhat, hogy nem tudnak olyan gyorsan előleget megtakarítani, mint a múltban.

Lakásellátási problémák

Tavaly az Ingatlanközvetítők Országos Szövetsége ezt jósolta a lakáspiac 5.8-6.9 millió új lakásra volt szükség az ellátási problémák kielégítéséhez. A NAR vezető közgazdásza, Lawrence Yun így nyilatkozott: „Erős a vágy a lakástulajdon iránt ebben az országban, de a kínálat hiánya túl sok amerikait akadályoz meg abban, hogy megvalósítsa ezt az álmot.”

Úgy gondolják, hogy a kínálati hiány megakadályozta az árak drasztikusabb esését, mivel az embereknek még mindig szükségük van hol lakniuk. Ezeket a számokat nem lehet figyelmen kívül hagyni, mert a tartós kamatemelések csak a változó jelzáloghitellel rendelkezőknek árthatnak, akik most többet költenek havi törlesztőrészleteikre.

Mi történik a lakásértékesítéssel?

Az Országos Ingatlanközvetítők Szövetsége (NAR) nemrégiben adott ki adatokat a lakáseladásokról. Októberben a meglévő lakáseladások 5.9%-kal estek vissza az előző hónaphoz képest. Az eladások 28.4%-kal estek éves szinten, a 6.19 októberi 2021 millióról. Az ingatlanok októberben körülbelül 21 napig voltak a piacon, néhány nappal többet a szeptemberi 19 naphoz képest. Azt is érdemes megemlíteni, hogy az első lakásvásárlók az októberi eladások 28%-át adták.

Az első lakást vásárlók éves aránya elérte a 26%-ot, ami a legalacsonyabb érték azóta, hogy a NAR elkezdte követni az adatokat. Rengeteg találgatás van arról, hogy sok potenciális lakásvásárló egyszerűen úgy döntött, hogy más eszközökbe fektet be.

A NAR-ból kiadott egyéb adatok szerint a függőben lévő lakások eladásai októberben 4.6%-kal estek vissza az előző hónaphoz képest, ami az ötödik egymást követő hónap csökkenést jelent. A függőben lévő lakásértékesítési adatok kritikusak, mivel az eladás függőben lévőként jelenik meg, ha az ügyletet aláírták, de a tranzakció nem ment végbe. Problémák merültek fel az emberekkel, akik jelzáloghitelre jogosultak a magasabb kamatlábak miatt.

Az új lakások indítása is 8.8%-kal csökkent októberben éves alapon. Ez a csökkenés az építőipari árak emelkedéséből, a gazdaság általános áremelkedéséből és a jelzáloghitelek ingadozásából adódott. Az amerikai vezető közgazdász első helyettese, Odeta Kushi felfedte, hogy az olyan építőanyagok árai, mint a rétegelt lemez, az acél és a beton, sokkal magasabbak voltak, mint a járvány előtti időszakban. Kushi arról is beszélt, hogy az építőiparban az átlagos órabér 6.6%-kal nőtt októberben éves összevetésben. A megemelkedett építési árak és az alacsonyabb jelzáloghitel-igénylések miatt az építők visszahúzódtak. Az emelkedő kamatlábak a lakhatás megfizethetőségét is befolyásolják.

Ezenkívül a családi házasok piacán a lakásépítők hangulata 2012 júniusa óta a legalacsonyabb szintre esett vissza. Mivel az építők a megnövekedett munkaerő- és anyagköltségek miatti problémákkal szembesültek, ami csökkenti a keresletet, a Lakásépítők Országos Szövetségének mutatója 33 pontra csökkent. Október. Ez a 11. egymást követő havi csökkenés ebben az indexben.

Mit várhatunk 2023-ban?

Sok szakértő megjósolta, hogy mit várhatunk az ingatlanpiactól 2023-ban. A Morgan Stanley arra számít, hogy az ingatlanárak 10%-kal csökkennek 2022 júniusától 2024-ig. Tehát bár nem számítanak ingatlanösszeomlásra, előre látják piaci korrekció.

A Redfin nemrég kiadta ingatlan előrejelzések 2023-ra ahol megosztották, hogy a 30 éves jelzáloghitelek kamatai lassan csökkenni fognak, amíg az év vége felé el nem érik az 5.8%-ot.

Hogyan kellene befektetni?

A jelzáloghitel-igénylések visszaeséséből ítélve kisebb a kereslet, ami végül árcsökkenéshez vezethet a lakáspiacon. Ha ingatlant szeretne vásárolni a közeljövőben, előfordulhat, hogy nem biztos abban, hogyan fektesse be pénzét, miközben arra vár, hogy az árak csökkenjenek.

Az összes jövőbeli lakásvásárló számára, aki viszonylag likvid akarja tartani vagyonát, miközben továbbra is figyeli a pénz növekedését, a Q.ai kiküszöböli a találgatásokat a befektetésből. Ezenkívül stratégiát hozunk portfóliójába, és diverzifikáljuk befektetéseit azáltal, hogy összevonjuk azokat Befektetési készletek. Aktiválhatod Portfólióvédelem bármikor, hogy megvédje nyereségét és csökkentse veszteségeit, függetlenül attól, hogy melyik iparágba fektet be.

Az alsó sorban

A kamatemelések folytatódásával félő, hogy a gazdaság recesszióba süllyedhet. Annyit tudunk biztosan, hogy a piacok odafigyelnek majd a fogyasztói árindex e heti adataira, hogy megnézzék, vajon a kamatemelések eleget tettek-e a gazdaság általános lehűléséhez.

Ha a kamatemelések a Fed által jelzett módon folytatódnak, akkor a jelzáloghitelek kamatai a közeljövőben továbbra is változékonyak maradnak, ami határozottan hatással lesz a jelzáloghitelek keresletére.

Töltse le a Q.ai-t még ma az AI-alapú befektetési stratégiákhoz való hozzáférés érdekében. Amikor befizet 100 USD-t, további 100 USD-t adunk hozzá számlájához.