Hogyan segít a kockázati tőke felemelni a latinok következő generációját

Annak ellenére, hogy a latinok a második legnagyobb etnikai csoport az Egyesült Államokban számos iparágban alulreprezentáltak, beleértve a pénzügyeket is, amelyek hosszú távú hatással lehetnek a vagyon növelésének képességére.

Latino vezette és koncentrált kockázatitőke-társaságok egy csoportja ezen kíván változtatni.

A szerint az Egyesült Államokban több mint 62 millió spanyol vagy latin ember él 2020 népszámlálás. Ez a teljes népesség közel 19%-a, ami csak a nem spanyol ajkú fehérek mögött van. Emellett az egyik legnagyobb és leggyorsabban növekvő ágazatot képviselik: 2019-ben a teljes gazdasági kibocsátás A Latino Donor Collaborative jelentése szerint a csoport részesedése 2.7 billió dollár volt, szemben a 1.7-es 2010 billió dollárral.

Ám 2021-ben a latinok a nagy amerikai vállalatok legfelsőbb vezetőinek mindössze 4%-át tették ki a Hispanic Association on Corporate Responsibility felmérése szerint. A CFA Institute 2019-es külön tanulmánya szerint a befektetési alapkezelő cégek dolgozóinak mindössze 8%-a volt latin, míg 9%-a ázsiai, 5%-a fekete és 84%-a fehér.

Hasonlóképpen, az intézményi cégek kockázatitőke-szakembereinek és partnerszintű szakembereinek mindössze 2%-a latin származású – derült ki a LatinxVC tanulmányából.

"Megpróbáljuk növelni a [Latino] kockázati tőkések számát a bevezetett kockázati szervezeteken belül" - mondta Mariela Salas, a LatinxVC ügyvezető igazgatója. "Igyekszünk megtartani azokat a latinokat is, akik intézményi és kisebb cégeknél dolgoznak."

A latinok szintén ritkábban férnek hozzá a befektetésekhez. A latin háztartások vagyona elmarad a fehér társakétól, és a spanyol háztartások mindössze 26%-a fér hozzá a munkáltató által szponzorált 401(k) programhoz, szemben a fekete háztartások 37%-ával és a fehér háztartások felével – állapította meg a Gazdaságpolitikai Intézet.  

A tőkepiacokhoz való hozzáférés hiánya megnehezíti a latinok számára, hogy jelentős gazdagságot építsenek fel. Ez azt is jelenti, hogy alulreprezentáltak a vállalatok részvényeseiként, ha nem birtokolnak részvényeket, és nem adnak arányos hangot a befektetési döntésekhez.

„Figyelemben kell tartanunk a pénzügyek és a tőkepiacok összekapcsolását a tágabb gazdasággal” – mondta Rodrigo Garcia, a Talipot Holdings befektetési menedzsment csoport globális pénzügyi igazgatója. „Mindig is kritikus szempont volt, hogy képviseletünk legyen a vagyonkezelésben, azokban az emberekben, akik részvények, kötvények, kockázati tőke magántőke és egyebek vásárlásával kapcsolatos döntéseket hoznak.”

Számos latin-központú kockázatitőke-vállalat dolgozik a puzzle legalább egy darabján: a közösségeikbe való befektetésen.

Az egyik ilyen cég a Boston Impact Initiative, amely nemrég indított egy 20 millió dolláros alapot, amely színes vállalkozókba való befektetésre összpontosít.

„Mi vállaljuk a legkorábbi kockázatot, mi finanszírozzuk azokat a pici induló vállalkozásokat, amelyek remélhetőleg egy napon olyan vállalatokká nőnek ki, amelyek tőzsdén jegyzettek lesznek, és elérhetővé válnak a lakossági pénzügyi szektorban” – mondta Betty Francisco, a Boston Impact Initiative vezérigazgatója. Ezek közé a vállalkozások közé tartozik a Synergy Contracting, egy női tulajdonú építőipari cég, és a Roundhead Brewing, az első latin-tulajdonú kézműves sörfőzde Massachusettsben.

Egy másik csoport, a Mendoza Ventures 2016-ban indult azzal a céllal, hogy foglalkozzon a nők és a latinok hiányával, akik csekket írnak az új cégek finanszírozására. Az Adrian Mendoza által vezetett bostoni székhelyű cég 10 millió dollárt gyűjtött össze két alapon.

„Lehetőséget adunk az első alkalommal akkreditált befektetőknek, színes bőrűeknek és nőknek, hogy kockázati tőkéhez jussanak” – mondta Mendoza. Akkreditált befektetők olyan magánszemélyek vagy jogi személyek, akik megfelelnek meghatározott jövedelmi, nettó vagyon- vagy eszközküszöbnek ahhoz, hogy kifinomult vagy összetett értékpapírokba fektessenek be.

„Amerikában a vagyon nagy része [összeolvadásokból és felvásárlásokból] származik, és ez kockázati tőkéből és magántőke-tőkéből származik, akkor miért ne lehetne diverzifikálni a másik oldalon?” – tette hozzá Mendoza.

Az biztos, hogy történt némi előrelépés a pénzügyi szektorban. 2021-ben a Latino minősített pénzügyi tervezők száma 15%-kal nőtt az előző évhez képest. Ennek ellenére az abban az évben sikeres vizsgát végző szakembereknek csak 2.7%-a nevezte magát latinnak.

Az iparágban dolgozók úgy látják, hogy előnyt jelent, ha több ember van, akik sokféle tapasztalattal rendelkeznek a pénzügy minden területén.

„Senki megélt tapasztalatát nem lehet megismételni” – mondta Marcela Pinilla, a Zevin Asset Management fenntartható befektetési igazgatója. Hozzátette, hogy latinként a pénzügyek területén szeretne több színes bőrű embert bevonni az iparágba.

Maguk a lakossági befektetők szemszögéből az egyik legerősebb dolog, amit tehetnek, ha megnézik, mibe fektetnek be, és megkérdezik, hogy ebből a dollárból mennyi jut latin alapkezelőkhöz, latin vezetésű alapokhoz vagy akár spanyol nyelvű társaságokhoz. vezetés.

„Szerintem csak az az egyszerű kérdés, hogy „ki kezeli a pénzemet?”, fontos – mondta Mendoza.