Hogyan találjuk meg a legjobb stílusú ETF-eket 1Q23

A hasonló hangzású ETF-ek egyre bővülő listája közül választhat, a legjobb megtalálása egyre nehezebb feladat. Hogyan változtathatják meg a befektetők a játékot, hogy az esélyeket a maguk javára fordítsák?

Ne bízzon az ETF-címkékben

Tizenkét stílusban legalább 168 különböző All Cap Blend ETF és legalább 725 ETF létezik. A befektetőknek stílusonként átlagosan 60+ választásra van szükségük? Mennyiben lehetnek mások az ETF-ek?

Ez a 168 All Cap Blend ETF nagyon különbözik egymástól. A 21 és 3,997 közötti részesedéssel rendelkező All Cap Blend ETF-ek közül sok drasztikusan eltérő portfólióval rendelkezik, eltérő kockázati profillal és teljesítménykilátásokkal.

Ugyanez igaz minden más stílusú ETF-re is, mivel mindegyik a jó és a rossz részvények nagyon eltérő keverékét kínálja. A Large Cap Value az első helyen áll a részvények kiválasztásában. A Small Cap Growth az utolsó helyen áll.

Az elemzési bénulás elkerülése

Úgy gondolom, hogy a stílusos ETF-ek nagy száma jobban árt a befektetőknek, mint segít. Az egyes ETF-ekre vonatkozó mélyelemzés manuális elvégzése egyszerűen nem reális lehetőség, mivel a befektetők elégtelen elemzésnek és nyereséges lehetőségek hiányának teszik ki a befektetőket. Az ETF-ek megfelelő gondossággal történő elemzése sokkal nehezebb, mint a részvények elemzése, mivel ez azt jelenti, hogy az egyes ETF-eken belül az összes részvényt elemezni kell. Ahogy fentebb említettük, egy ETF-en belül akár 3,997 részvény is lehet.

Az 1. ábra az egyes stílusok legjobb értékelésű ETF-jét mutatja.

1. ábra: A legjobb ETF minden stílusban

* A legjobb ETF nem tartalmazza azokat az ETF-eket, amelyek teljes nettó eszközállománya (TNA) kevesebb, mint 100 millió dollár a nem megfelelő likviditás miatt

Az 1. ábrán látható ETF-ek közül a Direxion Daily Homebuilders and Supplies Bull 3X Shares (NAIL) az első helyen áll az Alpha Architect US Quantitative Value ETF. QVAL
második helyen áll, és a Cambria ETF Trust: Cambria Value VAMO
a Momentum ETF pedig a harmadik helyen áll. Invesco S&P MidCap Momentum ETF XMMO
utolsó helyen áll.

Hogyan kerüljük el a „belső veszélyt”

Miért kell ismerned az ETF-ek részesedését vásárlás előtt?

Biztosnak kell lennie abban, hogy nem vásárol olyan ETF-et, amely felrobbanhat. ETF-et vásárolni anélkül, hogy elemeznénk a részesedését, olyan, mintha részvényt vásárolnánk anélkül, hogy megvizsgálnánk az üzletmenetét és a pénzügyeit. Nem számít, milyen olcsó, ha rossz részvényeket tart, az ETF teljesítménye rossz lesz.

AZ ALAP TELJESÍTMÉNYE – DÍJAK = AZ ALAP TELJESÍTMÉNYE

Ha csak a befektetők találnának befektetéseik által minősített alapokat

A Direxion Daily Homebuilders and Supplies Bull 3X Shares nemcsak a legjobb minősítésű All Cap Blend ETF, hanem az általam tárgyalt 725 stílusú ETF közül is az összességében a legjobb stílusú ETF.

Az 1. ábrán látható legrosszabb ETF az Invesco S&P MidCap Momentum ETF, amely még mindig nagyon vonzó besorolást kap.

Közzététel: David Trainer, Kyle Guske II és Italo Mendonca nem kap kompenzációt azért, hogy bármilyen konkrét részvényről, stílusról vagy témáról írjanak.