Hogyan találjuk meg a legjobb ágazati befektetési alapokat 1Q23

A hasonló hangzású befektetési alapok egyre bővülő listája miatt a legjobbat megtalálni egyre nehezebb feladat. Hogyan fordíthatják a befektetők az esélyeket a maguk javára?

Ne bízzon a befektetési alapok címkéiben

Legalább 152 különböző technológiai befektetési alap és legalább 627 befektetési alap létezik tizenegy szektorban. A befektetőknek szektoronként átlagosan 57+ választásra van szükségük? Mennyiben lehetnek mások a befektetési alapok?

Ezek a 152 technológiai befektetési alapok nagyon különböznek egymástól. A 23 és 373 közötti részesedéssel rendelkező befektetési alapok közül sok drasztikusan eltérő portfólióval rendelkezik, eltérő kockázati profillal és teljesítménykilátásokkal.

Ugyanez igaz bármely más szektor befektetési alapjaira is, mivel mindegyik a jó és a rossz részvények nagyon eltérő keverékét kínálja. Az energia az első helyen áll a részvények kiválasztásában. A közüzemi szolgáltatások az utolsó helyen állnak.

Az elemzési bénulás elkerülése

Úgy gondolom, hogy az ágazati befektetési alapok nagy száma jobban fáj a befektetőknek, mint amennyi segít. Egyszerűen nem reális lehetőség az egyes alapok mélyreható elemzésének manuális elvégzése. Ennek eredményeként a befektetők nem végeznek elegendő elemzést, és elszalasztják a nyereséges lehetőségeket. A befektetési alapok megfelelő gondossággal történő elemzése sokkal összetettebb, mint a részvények elemzése, mivel ez azt jelenti, hogy az egyes befektetési alapokon belüli összes részesedést elemezni kell. Mint fentebb említettük, egy befektetési alapban akár 373 részvény is lehet.

Az 1. ábra az egyes szektorok legjobb besorolású befektetési alapjait mutatja.

1. ábra: A legjobb befektetési alap az egyes szektorokban

* A legjobb befektetési alapok nem tartalmazzák a 100 millió dollár alatti összes nettó eszközállományt (TNA) a nem megfelelő likviditás miatt

Források: New Constructs, LLC és vállalati bejelentések

Az 1. ábrán látható befektetési alapok közül a BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) az első helyen, a Fidelity Select Banking Portfolio (FSRBX) a második helyen, a Schwab Health Care Fund (SWHFX) pedig a harmadik helyen áll. A Gabelli Utilities Fund (GAUIX) az utolsó helyen áll.

Hogyan kerüljük el a „belső veszélyt”

Miért kell ismernie a befektetési alapok állományát vásárlás előtt?

Biztosnak kell lennie abban, hogy nem vásárol olyan alapot, amely felrobbanhat. Egy alapot vásárolni anélkül, hogy elemeznénk a részesedését, olyan, mintha részvényt vásárolnánk anélkül, hogy megvizsgálnánk az üzletmenetét és a pénzügyeit. Nem számít, milyen olcsó, ha rossz részvényeket tart, a befektetési alap teljesítménye rossz lesz.

AZ ALAP TÁJÉKOZTATÁSÁNAK TELJESÍTÉSE – DÍJAKEFS
= AZ ALAP TELJESÍTMÉNYE

Ha csak a befektetők találnának befektetéseik által minősített alapokat

A BlackRock Natural Resources Trust (MAGRX) nem csak a legjobb besorolású Energy befektetési alap, hanem az általam fedezett 627 ágazati befektetési alap közül is a legjobb besorolású ágazati befektetési alap.

Az 1. ábrán látható legrosszabb befektetési alap a Gabelli Utilities Fund (GAUIX), amely Unattractive minősítést kap. Az ember azt hinné, hogy a befektetési alapok szolgáltatói jobban tehetnének ebben a szektorban.

Közzététel: David Trainer, Kyle Guske II és Italo Mendonça nem kapnak kompenzációt azért, hogy bármilyen konkrét részvényről, szektorról vagy témáról írjanak.