Itt találhatja meg a legjobb 7%+ osztalékot

Ez a piaci összeomlás nagyszerű lehetőségeket kínált zártvégű alapok (CEF), amelyek közül sokan biztonságosan 7%+ osztalékot dobnak ki ma.

Az ekkora osztalékok természetesen kritikusak manapság, mivel a növekvő infláció ellensúlyozására törekszünk. És azt hiszem, mindannyian egyetértünk abban, hogy egy CD vagy Treasury soha nem fog megfelelni egy ilyen kifizetésnek.

De természetesen nem minden CEF várható egyformán emelkedni, ahogy a tőzsde továbbra is visszanyeri a lábát (amire számítok, amikor 2022 utolsó felén haladunk), ezért óvatosnak kell lennünk azzal kapcsolatban, hogy pontosan mely szektorokban – és alapok – célozunk.

Éppen ezért ma a CEF-piac három szegletébe merülünk (beleértve az egyes tickereket is), hogy tudd pontosan hová tegye a pénzét az elkövetkező hetekben. Kezdjük egy olyan szektorral, amely '22 első nyolc hónapjában lángokban állt, de az év viharos utolsó néhány hónapja vár ránk.

Energy CEF-ek (nagyszerű osztalék, de árengedményeik csalóka)

2022 elején vásárolhatott volna kb bármilyen alap holding olaj- és gáztermelőkkel, és jól teljesített. De ezek a nyereségek elhalványultak, ahogy a nyersolaj ára csökkent.

Annak ellenére, hogy jelenleg nem javaslom az energiakészleteket, ha mégis szeretnéd tartani, akkor beszerezheted a sok magasabb osztalékot, ha olyan CEF-en keresztül vásárolja meg őket, mint a ClearBridge MLP és Midstream Fund (CEM), például. Ez az alap 7%-os hozamot hoz, és számos pénztermelő master betéti társasággal (MLP) rendelkezik, amelyek csővezetékeket üzemeltetnek, mint pl. Enterprise Products Partners (EPD), ONEOK (OKE) és a Williams Companies (WMB).

Így szép osztalékot kaphat a CEM-től és más olaj- és gázipari CEF-ektől, de a felfelé mutató valószínűleg korlátozott lesz, és a csökkenő olajárak miatt ezeknek az alapoknak az árai eshetnek.

Ráadásul a CEM – sok más energetikai CEF-hez hasonlóan – a nettó eszközértékre (NAV, vagy a portfóliójában lévő befektetések értékére) vonatkozó kedvezményt kínál, ami ritkán változik: ezt ma 16%-os kedvezménnyel vásárolhatja meg, de ez a leárazás. több mint két éve állandó, és a 19. márciusi COVID-2020 összeomlás óta kétszámjegyű területen húzódik meg.

A CEF-ek piacverő nyereségéhez olyan engedményekre van szükségünk, amelyek összezsugorodik, az alap részvényeinek árfolyamát magasabbra hajtja, ahogyan ők teszik. Az olyan tartós engedmények, mint a CEM-ek, valamint az energetikai CEF-ek ingadozása az oka annak, hogy nem tartjuk ezeket az alapokat CEF Bennfentes portfólió.

Hasznos CEF-ek: Jó vétel a stabilitásért és az osztalékért, de az upside korlátozott

Az energiakereskedelem másik oldalára való átállás jó módja a közüzemi szolgáltatások, mivel sok ilyen cég a CEM fő betéti társaságai által szivattyúzott (hirtelen olcsóbb) tüzelőanyagot égeti el áramtermelés céljából.

Ez azt jelenti, hogy a nagy közszolgáltató cégek szeretik Déli Társaság (SO) és a Amerikai villamos energia (AEP) az energiaárak csökkenésével nagyobb nyereséget kell látnia. A probléma az, hogy a macska már kijött a zsákból ezen a kereskedésen, ezért ma a NAV-nak fizetett prémiumok tarkítják a közműteret.

Fontolja meg a Reaves Utility Income Fund (UTG), a CEF 0.2%-os prémiummal kereskedik a NAV-val szemben, szemben az egyéves átlagos 1%-os felárral. Ez nem jelent sok pozitívumot. Alacsonyabb inputköltségek azonban do biztonságosabbá tegyük közüzemi részvényeink (és CEF-jeink) osztalékát (az UTG a maga részéről ma 7% körüli hozamot jelent).

A fogyasztókat szem előtt tartó műszaki CEF-ek diverzifikációt, felfelé irányuló és nagyobb kifizetéseket kínálnak

Mindannyian tudjuk, hogy ez a kiárusítás különösen nehéz volt a technológiai részvényekre, és sokakat vonzó értékelésekre hagytak. És vannak olyan CEF-ek, amelyek a legjobb technikák kosarát adják, beleértve Amazon.com (AMZN), Alphabet (GOOGL), Microsoft (MSFT) és a vízum (V)-ez utóbbi fejlett fizetési hálózatának köszönhetően inkább technológiai, mint pénzügyi részvény.

A Liberty All-Star Részvény Alap (USA) jó példa. A fenti nevek mindegyikét viseli, és sok átfedésben van az S&P 500-zal, mivel az amerikai nagy kapitalizációjú részvényekre összpontosít, de emellett óriási, 9.1%-os osztalékhozamot is fizet. Ezt a túlméretezett kifizetést a menedzsment aktív hozzáállása segíti elő a részvények megfelelő időben történő vásárlására és eladására. Ezt követően az eladásokból származó készpénzt (a birtokán beszedett osztalékkal együtt) átadja nekünk.

Ez a stratégia kifizetődő volt az amerikai befektetők számára: az elmúlt évtizedben az alap 272%-ot hozott az osztalékkal együtt.

USA nem 5%-os prémiummal kereskednek, de van egy kritikus különbség közte és a fenti alapok között, ami az értékelést illeti: az USA prémiuma az elmúlt évben 15%-ot is elért, és további emelkedésre számítok, ahogy a prémium e szint felé halad. ismét a nyomott technológiai piac fellendülése és a fogyasztói kiadások folyamatos növekedése miatt.

Michael Foster a Vezető Kutatóelemző Ellenkező kilátások. További nagyszerű jövedelem ötletekhez kattintson ide a legújabb jelentés “Elpusztíthatatlan jövedelem: 5 alku alap, biztonságos 8.4% -os osztalékkal."

Közzététel: nincs