A Dow 700 pontot süllyed, 30,000 XNUMX alá süllyedve az elmúlt több mint egy év legalacsonyabb szintjére

A Dow Jones Industrial Average a kulcsfontosságú 30,000 XNUMX-es szint alá süllyedt csütörtökön, mivel a befektetők attól tartottak, hogy a Federal Reserve agresszívabb hozzáállása az inflációhoz recesszióba sodorja a gazdaságot.

A piacok szerdán emelkedtek, miután a Fed bejelentette 1994 óta a legnagyobb kamatemelést, de csütörtökön megfordította ezeket az emelkedéseket, majd néhányat, mivel a Dow 2021 januárja óta a legalacsonyabb szintre esett.

A Dow 2.5%-ot, 765 pontot esett. Az S&P 500 3.4%-ot, míg a Nasdaq Composite 4.3%-ot csúszott, így 2020 szeptembere óta a legalacsonyabb szintre került.

A fő átlagok meredek veszteségeket szenvedtek ezen a héten. Az S&P 500 6.6%-ot esett, míg a blue-chip Dow 5.2%-ot esett ezen a héten, a Nasdaq pedig 6.7%-ot esett.

Az S&P 500 és a Nasdaq Composite is bear-piaci tartományban van, nagyjából 24%-kal, illetve 34%-kal esett vissza minden idők januári és novemberi csúcsához képest, mivel a tomboló infláció és a lassuló gazdasági növekedéstől való félelem nehezíti a befektetőket. A Dow eközben mintegy 19%-kal a január 5-i minden idők napközbeni csúcsa alatt van.

„Úgy tűnik, a befektetői hangulat egyszerre csak egy dologra tud összpontosítani” – mondta Susan Schmidt, az Aviva Investors munkatársa. „Tegnap a Fed teljesítette az emberek elvárásait. A fogyasztói árindex adatokkal való leküzdés az emberek által vártnál sokkal magasabb volt, és aggodalmakat keltett az olyan agresszív infláció miatt. A befektetők most emlékeznek arra, hogy ennek ellentéte a gazdaság lassulása.”

Csütörtökön volt az első alkalom, hogy a Dow 30,000 januárja óta 2021 2020 alá került. Az átlag először XNUMX novemberében került e szint fölé, amikor a hatalmas monetáris és fiskális ösztönzők szélesebb körű piaci rallyt szítottak – amelyet a technológiai részvények vezettek –, és a fő átlagokat ekkorra vitte. rekordmagasságokat.

A 30,000 60-es határ fölé törve a Dow több mint 30,000%-kal az akkori járványzáró mélypontja fölé emelkedett. Míg a 1,000 XNUMX nem feltétlenül technikai szint a Dow számára, ezeket a kerek XNUMX pontos küszöböket sokan a Wall Streeten a piac kulcsfontosságú pszichológiai szintjeként tartják számon. 

A csütörtöki adatok a gazdasági konjunktúra drámai lassulását jelzik. Májusban 14%-kal estek vissza a lakhatások, ami jóval mélyebb, mint a Dow Jones által megkérdezett közgazdászok által várt 2.6%-os visszaesés. A Philadelphia Fed júniusi üzleti indexe 3.3-as negatív értékkel zárt, ami 2020 májusa óta az első zsugorodás.

A Home Depot, az Intel, a Walgreens, a JPMorgan, a 3M és az American Express új 52 hetes mélypontot ért el a növekvő recessziós félelmek közepette, miközben a technológiai részvények a szerdai felpattanást követően estek. Az Amazon, az Apple és a Netflix több mint 3%-ot csökkent. A Tesla és az Nvidia több mint 8, illetve 6 százalékot esett.

Az utazási részvények is lejjebb vitték a lábukat. A United és a Delta 7%-ot, míg a Cruise Line részvényei a Carnival, a Norwegian Cruise Line és a Royal Caribbean 10%-ot estek. Csütörtökön az összes főbb szektor visszaesett, élükön a fogyasztói diszkrecionális áruk és az energiatermeléssel, egyenként 5%-kal. Az egészségügy, amelyet gyakran recesszióállónak tekintenek, szintén körülbelül 2%-kal csökkent.

A stabil pénzáramlásukról ismert Staples részvények, amelyek a recesszió idején is kitartanak, zöldre vagy a lapos vonal közelébe kerültek. A Procter & Gamble 1.6%-ot erősödött. A Colgate-Palmolive és a Walmart valamivel magasabban állt.

"A Fed-nek nagyon szoros a tű, és úgy gondolom, hogy a befektetők és általában a piac elveszítik a bizalmat, hogy a Fed képes lehet erre" - mondta Ryan Detrick, az LPL Financial vezető piaci stratégája. . „Az igazság az, hogy a Fed valószínűleg a nyolc golyó mögött van. Agresszívebben kellett volna túrázniuk – visszatekintve valószínűleg a tavalyi év végétől –, és a piac ráébred erre.”

Az Allianz vezető befektetési tanácsadója Mohamed El-Erian a Squawk Boxnak adott csütörtöki interjújában hasonló érzést adott., ahol azt mondta, hogy a központi bankok világszerte le vannak maradva az infláció elleni küzdelemben, és „nagy ébredésen” mennek keresztül.

„Itt az ideje, hogy kilépjünk ebből a kiszámítható, hatalmas likviditási injekciók mesterséges világából, ahol mindenki hozzászokik a nulla kamatlábhoz, ahol butaságokat csinálunk, akár a piac olyan részeibe fektetünk be, amelyekbe nem kellene befektetni, vagy a gazdaságba olyan módon. ennek nincs értelme – mondta. "Kilépünk ebből a rezsimből, és ez rögös lesz."

A szerdai piacoknak eleinte tetszett a Fed 75 bázispontos kamatemelési terve, valamint a további, hasonló mértékű emelések lehetősége. A Dow és az S&P 500 szerdán ötnapos veszteségsorozatot szakított meg, és véget vetett a munkamenet magasabb.

Csütörtökön ismét megromlott a piaci hangulat, amikor a központi bankok világszerte agresszívabb politikai álláspontot fogadtak el, és a befektetők megkérdőjelezik, hogy a Fed meg tudja-e hozni a puha landolást.

A Svájci Nemzeti Bank egyik napról a másikra emelt kamatot 15 év után először. A Bank of England csütörtökön zsinórban ötödik alkalommal emelte kamatemelését.

A részvények esésével a 10 éves kincstári hozam csökkent csütörtökön, és legutóbb 3.32% körül forgott. Az irányadó ráta a hét elején 11 éves csúcsot ért el 3.48% felett.