A Disney megelőzte a Netflixet a streaming vezető pozíciójában, és várhatóan tovább növeli az előnyt

A verseny fokozódnia kell, mivel mindkét cég a negyedik negyedévben elindítja a reklámokkal támogatott platformokat – a Disney a Netflix után december 8-án tervezi megjelenését az Egyesült Államokban.
NFLX,
-3.07%
bemutatta saját hirdetésekkel támogatott szolgáltatását havi 6.99 dollárért az Egyesült Államokban november 3-án. És az elemzők továbbra is szeretik a Disney esélyeit, hogy felülmúlja a streaming úttörőjét.

Corey Kulis, a Verve Group szoftvercég marketingért felelős alelnöke jósolta a MarketWatchnak: „A Disney+ hirdetésekkel támogatott nagyon jól fog menni, és felülmúlja a Netflixet. „Míg a Netflixnek fejlődnie kell a technológia terén, partnernek kell lennie, új szervezetet kell felállítania, be kell mutatkoznia a vásárlóknak, és így tovább, a Disneynek mindez a helyén van.”

Amikor a Disney+ hirdetési szintje 2023-ban debütál az Egyesült Államokban és a tengerentúlon, John Hodulik, a UBS elemzője arra számít, hogy a Disney+ hirdetési rétegű szolgáltatása 1 milliárd dollárral növeli majd az első 12 hónapban. A Macquarie Research elemzője, Tim Nollen valamivel kevesebbet modellez, 800 millió dolláros eladási lehetőség jövőre, ha minden piacon elindulna, de azt is előre látja, hogy a Disney közvetlen fogyasztói bevétele a negyedik negyedévre meghaladja a lineáris hálózatokat.

„Úgy gondoljuk, hogy az előfizetők számának növekedése rövid távon felgyorsul a tartalomkiadások és a nemzetközi terjeszkedés terén, és a jövő évi pálya is lenyűgözőnek tűnik, miután a „Black Panther 2” és az „Avatar 2” novemberben és decemberben kerül a mozikba, majd a Disney+-on.” Nollen egy október 31-i feljegyzésében azt mondta, hogy fenntartotta a felülteljesítő besorolást és a 140 dolláros árcélt.

Az Insider Intelligence arra számít, hogy a Disney+ hirdetésekkel támogatott szintje 1.02-ban eléri az 2023 milliárd dollárt az Egyesült Államokban, 1.19-ben pedig az 2024 milliárd dollárt.

„A Disney már hihetetlenül jól ismeri a közönségét és a reklámipart” – mondta Ashwin Navin, a Samba TV vezérigazgatója a MarketWatch-nek. „A legfelsőbb szintű tartalomhoz való igazodás jelentős lehetősége felgyorsítja az új és kiaknázatlan dollárok beáramlását a Disney hirdetésekkel támogatott streaming szolgáltatásába.”

A Disney előfizetéseinek és bevételeinek növekedése a videó streaming terén a Netflixhez, az Apple Inc.-hez képest.
AAPL,
-0.19%,
Comcast Corp.
CMCSA,
+ 2.04%,
Amazon.com Inc.
AMZN,
+ 1.88%,
Warner Bros. Discovery Inc.
WBD,
-12.87%,
Paramount Global
PARA,
-3.95%,
és mások kerültek Bob Chapek vezérigazgató fókuszába, mint üzleti katalizátorok széles körét. Az elképzelés az, hogy az úgynevezett DTC-modell felgyorsítja és ösztönzi a vidámparkok, árucikkek, hagyományos filmek és tévéműsorok, szállodák és körutazások értékesítését.

A Disney a múlt héten bejelentette, hogy „korlátozott tesztet” indít a tematikus áruk, például a fénykard gyűjtemény és a kiválasztott Disney+ sorozatokhoz és filmekhez, például a „Csillagok háborúja”, a „Fekete párduc” és a „Frozen” című filmekhez kötődő tematikus ruhák értékesítésére.

Mi várható

Kereset: A FactSet által megkérdezett elemzők átlagosan arra számítanak, hogy a Disney részvényenként 55 centes korrigált negyedik negyedéves nyereséget jelent, szemben az egy évvel ezelőtti 9 centtel.

Az Estimize – a Wall Street elemzőitől, valamint vételi oldali elemzőktől, alapkezelőktől, vállalatvezetőktől, akadémikusoktól és másoktól gyűjtő becsléseket gyűjtő közösségi beszerzési platform – közreműködői részvényenként átlagosan 65 centes bevételt terveznek.

Bevételek: Az elemzők átlagosan 21.28 milliárd dolláros bevételt várnak a Disneytől a negyedik negyedévben, ami ugrás az egy évvel ezelőtti 18.5 milliárd dollárhoz képest. Becslések szerint a hozzászólók átlagosan 21.5 milliárd dollárt jósolnak.

Készletmozgás: A Disney-részvények az elmúlt években a nyereség utáni nyereség és veszteség között ugráltak, az elmúlt 12 jelentésből hat után emelkedtek.

A Disney részvényei idén eddig 35.7%-ot zuhantak, míg az S&P 500 index
SPX,
+ 1.36%
20.9%-ot esett. A Disney részvényei 6.6%-ot estek, mióta a társaság három hónappal ezelőtt közzétette a negyedéves eredményeit.

Amit az elemzők mondanak

Michael Morris, a Guggenheim elemzője múlt heti feljegyzésében azt jósolta, hogy a negyedik negyedévben a Disney összesen 10.8 millió közvetlen fogyasztói előfizetővel bővül. A Netflix 2.4 millió nettó tagfelvételről számolt be a közelmúltban befejeződött harmadik negyedév során, megelőzve az 1 milliós iránymutatást.

Bővebben: A Netflix vezérigazgatója azt mondta: „Hála Istennek, végeztünk a negyedévek csökkenésével”, mivel a 2022-es első növekedés a részvények szárnyalását idézi elő.

A Disney vidámparkok látogatottsága továbbra is alacsony a Covid-korszakban. A KeyBanc Capital Markets elemzője, Brandon Nispel megjegyezte, hogy a Disney látogatottsága „valamelyest negatívan” zárta a negyedévet.

Azt mondta, hogy a Walt Disney World bezárt szeptember 28-29-én az Ian hurrikán miatt, és „azt látjuk, hogy a növekedési ütemek a vártnál gyorsabban lassulnak”. A Disney vidámparkok teljes látogatottsága szeptemberben a 82-es Covid előtti szint 2019%-a volt, mondta Nispel egy október 19-i feljegyzésében.

A Disney-részvények átlagosan túlsúlyosak, 136.75 dolláros árcéllal a FactSet-en megkérdezett 28 elemző szerint.