(Bloomberg) – Ken Griffin Citadellája rekord 16 milliárd dolláros profitot termelt ügyfeleinek tavaly, felülmúlva az iparág többi részét és a történelem egyik legsikeresebb pénzügyi játékát.
A legtöbb olvasmány a Bloombergtől
Az LCH Investments, a fedezeti alapok alapja becslései szerint a 20 legnagyobb fedezeti alap cég együttesen 22.4 milliárd dollár nyereséget termelt a díjak után. A Citadella nyeresége volt a legnagyobb éves hozam egy fedezeti alapkezelő számára, meghaladva azt a 15 milliárd dollárt, amelyet John Paulson 2007-ben a másodlagos jelzálogkölcsönökre tett fogadásán szerzett. Ezt Gregory Zuckerman egy későbbi, azonos című könyvében a „legnagyobb kereskedelemnek” nevezte.
De az iparági óriásokon kívül más a helyzet, hiszen a fedezeti alapok összességében 208 milliárd dollárt veszítettek tavaly, mivel sok menedzser a globális piaci zavarok rossz oldalán találta magát. Az LCH 3.4%-os hozamot becsült a 20 legjobb menedzsernél, míg a többi általa vizsgált alap 8.2%-os veszteséget szenvedett el.
„A legnagyobb nyereséget ismét a nagy multistratégiás fedezeti alapok érték el, mint például a Citadel, a DE Shaw és a Millennium” – mondta Rick Sopher, az LCH elnöke. „Az elmúlt években elért erős nyereségük tükrözi az egyre növekvő dominanciájukat azokban a stratégiákban, amelyek nem függnek az eszközárak emelkedésétől, és jelentős méretüket.”
Az LCH éves rangsorolása csak egy módja annak, hogy megvizsgáljuk a fedezeti alapok teljesítményét, ahol a menedzsereket általában az alapítás óta elért összesített nyereségük alapján mérik. A 2010-ben először közzétett rangsor kizárhatja azokat az újabb vagy kisebb fedezeti alapokat, amelyek százalékosan jobban teljesítettek.
Az eredmények azt is tükrözik, hogy a multistratégiás fedezeti alapokkal foglalkozó cégek egyre nagyobb befolyást kapnak, amelyek azon a küszöbön állnak, hogy átvegyék a részvényközpontú alapokat, hogy az iparág domináns stratégiájává váljanak. Növekvő eszközeik és magasabb díjaik segítenek nekik megnyerni egy drága csatát a legjobb kereskedők felvételéért és megtartásáért.
Az LCH becslése szerint az iparág 1.4 billió dollárt meghaladó nyereséget produkált az ügyfelek számára a kezdetek óta. A 20 legjobb menedzser, akik az iparági eszközök közel 19%-át felügyelték, ebből a profitból 692 milliárd dollárt, azaz a teljes bevétel 49%-át termelték.
Forrás: LCH Investments
A nyereség több milliárd dollár. *Az összes külső tőke visszatérésekor befagyasztott nyereséget jelöli
A Bloomberg Businessweek legolvasottabb oldala
© 2023 Bloomberg LP
Forrás: https://finance.yahoo.com/news/citadel-makes-16-billion-top-000100561.html