Topline
A múlt héten Dél-Karolina partjainál lőtték le a kínai kémballont, majd három másik, Észak-Amerikában azonosítatlan objektum körül kitört tűzvihar „grafikus emlékeztető a gördülékeny és kiszámíthatatlan világra”, amelyet a befektetők ostobaság lenne figyelmen kívül hagyni – állítja a Bank of Amerika, amely azt javasolja a befektetőknek, hogy nagy kapitalizációjú védelmi részvényeket vegyenek célba a viharos geopolitikai légkör közepette.
A Bank of America szerint az Ado a kínai kémballonról befektetési lehetőséget kínál.
NurPhoto a Getty Images-en keresztül
Főbb tények
A Bank of America Private Bank munkatársa, Joseph Quinlan és Lauren Sanfilippo ügyfeleihez intézett keddi feljegyzésében azt írták, hogy az amerikai védelmi vállalkozók részvényeit tekintik, és kifejtették, hogy a befektetőknek "tágra kell nyitniuk a szemüket a túlnyúló geopolitikai kockázatokra, és ennek megfelelően pozícionálniuk kell a portfóliókat".
A Wall Street már felhalmozott ezekbe a nagy kapitalizációjú védelmi részvényekbe, a részvényekkel a négy legnagyobb Az amerikai katonai vállalkozók – a Lockheed Martin (4%), a Raytheon (4%), a Boeing (5%) és a Northrop Grumman (5%) – mindegyikük felülmúlja az S&P 500-at az Egyesült Államok óta. lelőtték a kínai léggömb február 4.
Abban azonban nem mindenki ért egyet, hogy van egy zsákmányjáték: Nicolas Owens, a Morningstar elemzője elmondta. Forbes Hétfőn e-mailben elküldött megjegyzéseiben „nehezen látja a védelmi készletek szögét”.
Owens megjegyezte, hogy bár a katonai technológia, mint például A Lockheed Martin F-22 Raptor vadászrepülőgépe, amely lelőtte a hírhedt léggömböt, „van egy pillanatra”, nincs „befektetési lehetőség”, mivel a technológia korántsem új.
Mindazonáltal a Bank of America figyelmeztet, hogy a geopolitika mindkét irányban megrendítheti a piacokat, megjegyezve a Kína és Tajvan közötti konfliktus lehetőségét, valamint az Oroszország és Ukrajna közötti fokozódó vérontást, ami „egy éghető konfigurációt képvisel, amely felboríthatja… a növekedést és megtorpedózhatja a globális bevételeket”. egy tűzszünet vagy békekeret „nagyon bullish” lehet.
Fontos ajánlat
"A közelmúlt eseményei hozzájárulnak a védelmi részvények pozitívabb narratívájához" - mondta Ken Herbert, az RBC Capital Markets elemzője. Forbes, kiemelve a General Dynamics, az L3Harris, a Lockheed Martin, a Northrop Grumman és a Raytheon részvényeket. A geopolitikai zűrzavarra való figyelemnek „segítenie kell a védelmi kiadások kilátásait még a kongresszusi politikával és az adósságplafonnal kapcsolatos közelmúltbeli bizonytalansággal is” – mondta Herbert.
Fő háttér
A léggömb lépett Amerikai légtér január 28-án, egy hét alatt Alaszkából az Atlanti-óceánig utazik. A Trió Ezen a hétvégén más, még azonosítatlan tárgyat lőttek le az Egyesült Államok és Kanada felett. A Fehér Ház rendelkezik kizárt A legújabb repülőgépek földönkívüli eredetűek, és azt mondta, hogy nincs bizonyíték arra, hogy kínai eredetűek lennének, ami arra utal, hogy a három objektum valószínűleg „valamilyen kereskedelmi vagy jóindulatú célt szolgált”. Peking megfogadta Szerdán meg nem nevezett „ellenintézkedéseket” tegyen az Egyesült Államokkal szemben a léggömb felpattanása miatt.
Meglepő tény
A légiközlekedés és a védelem már a ballonfiaskó előtt is az egyik legjobban teljesítő ágazat volt a tőzsdén, az elmúlt 8 hónapban 12%-ot erősödött az S&P 8%-os veszteségéhez képest, ami egybeesett Oroszország Ukrajna elleni folyamatos inváziójával. Quinlan és Sanfilippo szerint a kelet-európai háború „maradt egy kulcsfontosságú ismeretlen – egy olyan vadkártya, amely középtávon túlméretezett befolyást gyakorolhat az eszközárakra”.
Nagy szám
24 milliárd dollár. Ennyi piaci kapitalizációt szerzett a négy legnagyobb amerikai védelmi vállalkozó a kínai kémlégballon lelőtése óta.
További olvasnivalók
Forrás: https://www.forbes.com/sites/dereksaul/2023/02/15/chinese-spy-balloon-graphic-reminder-of-geopolitical-market-risks-heres-what-it-means-for- készletek/