Jó befektetés most a 2 éves kincstárjegy?

Kulcs elvezetések

• A kincstárak kockázatmentes módja a pénz befektetésének.
• Míg más típusú kötvények is léteznek, a 2 éves kincstárjegyekbe történő befektetés egyedi előnyökkel jár.
• A másodlagos piacot használva a hozzáértő befektetők Treasury létrát építhetnek, segítve őket a hozam maximalizálásában.

Ami a rövid távot illeti, a befektetők lehetőségei korlátozottak – nem a befektetések típusaiban, hanem a lehetséges hozamok tekintetében. 2009 óta a Federal Reserve 2.5% alatt tartja a kamatlábakat, ami megnehezíti a befektetők számára, hogy rövid távon megfelelő hozamot érjenek el.

Mindez megváltozott a járvány körüli eseményekkel. A kormányzati kiadások, az ellátási lánc problémái, a bezárások és egyebek hozzájárultak az inflációhoz.

Az infláció elleni küzdelem érdekében a Federal Reserve kamatemelést végez. Ez azt jelenti, hogy a befektetők magasabb hozamot érhetnek el rövid távú befektetéseiken, különösen a kincstárjegyeken. De vajon megfelelő befektetések az Ön számára?

Hogyan működnek a kincstárak?

Az Egyesült Államok kincstárai az Egyesült Államok kormánya által támogatott adósságinstrumentumok. Mivel a legtöbb szakértő egyetért abban, hogy az Egyesült Államok kormánya nem fogja visszatartani adósságait, a kincstárak kockázatmentes befektetésnek minősülnek. Más szóval, van egy hallgatólagos garancia arra, hogy visszakapja a tőkebefektetését a kamatokkal együtt.

A kincstárral kapcsolatos bonyodalom az, hogy hogyan nevezik őket. A kincstárjegyek egy év vagy annál rövidebb lejáratú kötvények. Ellentétben a hagyományos kötvényekkel, amelyeket névértéken vásárol, majd meghatározott kamatlábat kap, a kincstárjegyeket a névértékhez képest kedvezményesen értékesítik. Amikor leérnek, megkapja a névértéket, és a kapott „kamat” a vételár és a névérték különbsége.

A kincstárjegyek egy évnél hosszabb, de 10 évnél rövidebb lejáratú kötvények. A kincstári kötvények 10-30 év alatt járnak le. Mindkét esetben névértéken vásárolja meg a kötvényt, és félévente megkeresi a megadott kamatlábat a kötvény lejáratáig.

Befektetés kincstárakba

Az írás pillanatában itt találhatók a különböző futamidejű kincstári kamatlábak (APY):

• 4 hetes: 2.68%
• 8 hetes: 3.05%
• 13 hetes: 3.37%
• 26 hetes: 4.00%
• 52 hetes: 4.15%
• 2 éves: 4.34%

Ez egy kockázatmentes megtérülési ráta, amelyet más befektetésekben nehéz megtalálni. Befekhet az I Kötvényekbe, amelyek 9% feletti hozamot produkálnak az írás idején. Ezeket azonban nem adhatja el legalább egy évig, és ha az első öt éven belül ad el, három hónap kamatai elesnek.

Hasonlítsa össze az 52 hetes Treasury kamatát a magas hozamú megtakarítási számlákkal, és ennek az összegnek a dupláját vagy többet keres a Treasury-val. Természetesen számolni kell az inflációval is. Az augusztusi fogyasztói árindex (CPI) jelentés szerint az infláció 8.3% - a kincstári kamat kétszerese. Más szóval, továbbra is veszít az inflációval szemben, ha ezt az utat választja.

Az alternatív lehetőség, a tőzsde sem kínál kockázatmentes vagy garantált hozamot. Sok közgazdász úgy véli, hogy az infláció már nem fog emelkedni, ezért a kincstárak okos módja lehet a vásárlóerő-veszteség korlátozásának.

Végül fontolja meg, mi történne, ha az infláció csökkenne a következő 12-24 hónapban. Ha úgy gondolja, hogy az infláció két éven belül 4% alatt lesz, akkor az ötéves kincstárjegyekbe fektetni, és 4.15%-ot keresni, nagyszerű üzlet.

Treasuries kontra TIPS

A TIPS vagy Treasury Inflation-Protected Securities a hagyományos kötvényekhez hasonlóan működnek, de olyan funkcióval rendelkeznek, amely lehetővé teszi a névérték infláció alapján történő változását. Például, ha 30 éves futamidejű TIPS kötvényt vásárol 4%-os kamattal, akkor 4%-ot fog keresni a kötvény futamideje alatt. A névérték azonban az infláció függvényében emelkedik vagy csökken.

A kamatszerzés amellett, hogy a kötvény értéke felértékelődik, ideális befektetésnek tűnik. A probléma az, hogy a TIPS kockázattal jár. Ha az infláció csökken, a kötvény értéke csökken. Tehát miközben továbbra is megkeresi a megadott kamatlábat, azt ellensúlyozhatja a tőke elvesztése.

A kincstárjegyek viszont nem veszítenek értékükből, hacsak nem adják el őket a másodlagos piacon, mielőtt lejárnának. De ha stratégiailag fektet be, különböző lejárati dátumokkal rendelkező kötvénylétrát használva, akkor kerülje el ezt a problémát.

Ha egy TIPS befektetési alapba vagy tőzsdén kereskedett alapba fektet be, akkor itt tőkeveszteségnek is megnyílik. Még ha Ön nem is ad el, de más részvényesek igen, az alap összértéke csökkenni fog. Ez nyilvánvaló az iShares TIPS Bond ETF-ben (TIPS), amely 11%-os csökkenést mutat az évre vonatkozóan.

Ha TIPS-be szeretne fektetni, vásároljon egyedi értékpapírokat és a lehető legrövidebb futamidőre (öt évre), hogy korlátozza potenciális veszteségeit.

Treasuries kontra vállalati kötvények

A vállalati kötvények különböző lejárati dátumokkal rendelkeznek, mint például a kincstárjegyek, és versenyképes kamatot fizetnek a kötvény minősítésétől függően. De ugyanazok a problémák, amelyeket fentebb a TIPS-nél láttunk, a vállalati kötvényeknél is érvényesülnek.

Ha hosszabb lejáratú vállalati kötvényekbe fektet be, megteheti pénzt veszít, ha el kell adnia a kötvény lejárata előtt. Ha befektetési alapba vagy ETF-be fektet be, pénzt veszít, amikor más részvényesek eladnak. Például a Vanguard Total Corporate Bond Fund (VTC) 18-ben több mint 2022%-kal esett vissza a jelen pillanatban.

Saját védelme érdekében vásároljon egyedi vállalati kötvényeket a lehető legrövidebb futamidőre, vagy kötvényalapokat, amelyek rövid futamidejűek.

A kincstárak megfelelőek az Ön számára?

A nap végén meg kell vizsgálnia pénzügyi helyzetét, céljait és kockázattűrő képességét, hogy meghatározza a legjobb befektetést. Nincs tökéletes befektetés arra, hogy lépést tartsunk a növekvő inflációval.

Csak annyit tehet, hogy okos döntéseket hoz, hogy megvédje pénzét, és segítse annak biztonságos növekedését. Egyes befektetők számára ez kincstári befektetéseket jelenthet. Mások számára az egyéni vállalati kötvények vásárlása lehet a legértelmesebb.

Hogyan vásároljunk kincstárakat

Kincstári értékpapírok vásárlására két lehetőség van. Meglátogathatod TreasuryDirect.gov, ahol közvetlenül az Egyesült Államok kormányától vásárolhatja meg őket. Nincsenek díjak vagy jutalékok. Kötvényeihez azonban csak ezen a weboldalon keresztül férhet hozzá.

A másik lehetőség a vásárlás banktól vagy brókertől. Ezt másodlagos piacnak nevezik, és megvannak a maga előnyei és hátrányai. Ennek az opciónak az az előnye, hogy különböző lejáratú kincstárjegyeket vásárolhat. Mivel közvetlenül nem vásárolhat négy hónapos Treasury-t, ezt a futamidőt megvásárolhatja a másodlagos piacon. Az a baj, hogy nem lesz pontosan négy hónapos kötvény. Ehelyett egy 6 hónapos kötvény lehet, amely négy hónap múlva jár le.

A másodlagos piac hátránya, hogy valószínűleg díjat vagy jutalékot kell fizetnie, és a keresett kamat valamivel alacsonyabb lesz. Azonban a legtöbb befektető, aki ezt az utat választja, egyetért abban, hogy megéri a kötvényfeltételek rugalmassága és az, hogy minden befektetését egyetlen brókernél tartsák.

Végül, bár nem vásárolhat Treasury-t a Q.ai befektetési készleten keresztül, különféle fix kamatozású készletek közül választhat, amelyek hasonló kockázati profilt, időhorizontot és kötvényként hozamot kínálnak. Például a Inflációs készlet TIPS-ekbe, nyersanyagokba és nemesfémekbe fektet be, hogy ne veszítse el a készpénzét a vásárlóerőben.

Lényeg

Most, hogy a Federal Reserve emeli a kamatokat, a rövid távú befektetőknek több lehetőségük van versenyképes kamatot keresni. Már csak az marad, hogy kitaláljuk, melyik befektetési lehetőség a legmegfelelőbb az Ön céljaira, kockázati toleranciájára és időhorizontjára nézve. Ha ezt megérted, jó ötleted lesz, hova fektesd be a pénzed.

Töltse le a Q.ai-t még ma az AI-alapú befektetési stratégiákhoz való hozzáférés érdekében. Amikor befizet 100 USD-t, további 100 USD-t adunk hozzá számlájához.