(Bloomberg) – Felfüggesztett pénzkivonások a Genesis kriptovaluta brókercégnél a növekvő kriptopiaci összeomlás közepette nem kívánt reflektorfénybe került Barry Silbertre, a Digital Currency Group birodalmának élén álló emberre.
A legtöbb olvasmány a Bloombergtől
A 2015 éves férfi LinkedIn-profilja szerint Silbert, aki ritkán ad sajtóinterjút vagy beszél számos iparági konferencián, 46-ben alapította a Stamford, Connecticut állambeli DCG kriptokonglomerátumot. Tavaly a DCG értéke elérte a 10 milliárd dollárt, miután 700 millió dolláros részvényt adott el a SoftBank Group Corp. által vezetett zártkörű eladás során. A DCG november elején 66 alkalmazottat foglalkoztatott, és több mint 200 vállalatot tart fenn portfóliójában.
A DCG hatóköre széles: a veszélyben lévő Genesis hitelező mellett a Grayscale Investments digitális eszközkezelőt is ellenőrzi, amely a világ legnagyobb kriptoalapját kínálja. A DCG egyebek mellett a kriptobányászati szolgáltató, a Foundry Digital, a Coindesk hírkiadó és a Luno tőzsde anyavállalata is. A DCG elutasította a Silberttel való interjúra vonatkozó kérést.
A titkosítási területen belül a DCG ereje jól ismert. A magáncég portfóliója az évek során mindent tartalmazott, a Coinbase-hez hasonló tőzsdéktől kezdve a hardvergyártó Ledgeren át a kripto-központú Silvergate bankig.
„Elég nagy üzlet a kriptográfia terén” – mondta Wilfred Daye, a Securitize Capital, egy digitális vagyonkezelő cég vezérigazgatója. – Lábnyomaik mindenhol ott vannak.
A Genesis leállított visszaváltásai miatt a DCG állapota megkérdőjeleződik, ez a spirál a bahamai székhelyű FTX kriptotőzsde és korábbi vezérigazgatója, Sam Bankman-Fried sokkoló felrobbantását követi. A Genesis volt Silbert királyságának koronaékköve, amely az egyik legnagyobb és legismertebb brókerré nőtte ki magát, lehetővé téve az alapok és az árjegyzők számára, hogy dollárt vagy digitális valutát kölcsönözzenek kereskedéseik felerősítésére.
„Sok leckét lehet itt levonni” – mondta Campbell Harvey, a Duke Egyetem pénzügyi professzora. „A jövőben valószínűleg növekedni fog az átvilágítás mértéke. Nem fogadható el többé, hogy jelentős mértékben kiszolgáltassanak az átláthatatlan offshore entitásokat – bármilyen népszerűek is az alapítóik.”
Silbert először 2012-ben vásárolt Bitcoint, amikor az iparág javában járt. A cég legkorábbi alkalmazottai között volt Michael Moro, aki augusztusban távozott a Genesis vezérigazgatói posztjáról, valamint Ryan Selkis, a kutató Messari társalapítója és Meltem Demirors, a rivális CoinShares digitális eszközbefektetési cég stratégiai igazgatója.
A szürkeárnyalatokat viszonylag sértetlenül érte a legutóbbi felfordulás – a cég szerdán gyorsan közölte, hogy termékei a megszokott módon működnek. Ennek ellenére az eszközkezelő a saját problémáival foglalkozik. A 10.7 milliárd dolláros szürkeárnyalatos Bitcoin Trust (GBTC ticker) rekordkedvezménnyel kereskedik a birtokában lévő Bitcoinhoz képest, tekintettel arra, hogy a tröszt struktúrája nem teszi lehetővé részvények visszaváltását. A Grayscale júniusban beperelte az Egyesült Államok Értékpapír- és Tőzsdefelügyeletét, miután a szabályozó hatóság elutasította a cég kérelmét a GBTC tőzsdén kereskedett alapokká történő átalakítására.
De még a rekordkedvezménnyel együtt is, a GBTC-t a szürkeárnyalatos – és tágabb értelemben a DCG – készpénzes tehénnek tekintik. A tröszt 2%-os éves díjat számít fel a részvényeseknek. Ez azt jelenti, hogy annak ellenére, hogy a GBTC dollármilliárdokat dobott el értékétől, mióta a mérlegfőösszeg tavaly novemberben elérte a 40 milliárd dolláros csúcsot, a Grayscale a Bloomberg számításai szerint a jelenlegi eszközszint mellett még mindig több mint 200 millió dolláros díjat szedne be a tröszttől évente. .
A Genesis szerdai lépése csak a hitelezési üzletágát érinti Derar Islim ideiglenes vezérigazgató szerint, aki szerint a társaság azonnali és származékos kereskedési és letéti üzletága „teljes mértékben működőképes marad”. A pénzkivonások leállítására vonatkozó döntés azonban a brókercég fájdalmas megfeszítése után született meg.
Repedések kezdődtek, miután a Genesis beleakadt a Three Arrows Capital fedezeti alap csődjébe. A Genesis volt a legnagyobb hitelező, aki ebben az összeomlásban csapdába esett, miután az alap nem teljesítette a letéti felhívásokat. A DCG bizonyos kötelezettségeket vállalt, és 1.2 milliárd dolláros követelést nyújtott be a felszámolás alatt álló Three Arrows ellen. A Genesis októberben – az FTX felrobbantása előtt – közölte, hogy a hitelezés 80%-kal zuhant a harmadik negyedévben.
„A Genesis hitelezési üzletága, a Genesis Global Capital meghozta azt a nehéz döntést, hogy ideiglenesen felfüggeszti a visszaváltásokat és az új hitelezést. Ezt a döntést a piac szélsőséges elmozdulására és az iparági bizalomvesztésre válaszul hoztuk, amelyet az FTX összeomlása okozott” – mondta Amanda Cowie, a cég szóvivője. „Ez hatással van a Genesis hitelezési üzletágára, és nincs hatással a Genesis kereskedelmi vagy letéti üzletágára. Fontos, hogy nincs hatással a DCG és a többi XNUMX%-os tulajdonú leányvállalatunk üzleti tevékenységére.”
A legutóbbi sörfőzési zavarok közepette a DCG átalakította C-készletét. Mark Murphyt operatív igazgatóból elnökké léptették elő egy olyan szerkezetátalakítás részeként, amelynek során körülbelül 10 alkalmazott távozott a cégtől. Időközben a Genesis kereskedési részlegének egy maroknyi munkatársa is távozott, csakúgy, mint a piaci betekintésekért felelős vezetője és a kockázatkezelési igazgatója.
Silbert azután alapította meg a DCG-t, hogy eladta a SecondMarket, egy privát eszközpiacot, amelyet 2015-ben vásárolt meg a Nasdaq. Tavaly azt mondta a Wall Street Journalnak, hogy a Standard Oilban látja a digitális eszközökkel foglalkozó cége inspirációját. A SecondMarket előtt Silbert a Houlihan Lokey-nál is dolgozott, miután az Emory Egyetemen végzett – derül ki LinkedIn-profiljából.
– Muyao Shen, Olga Kharif és Anna Irrera segítségével.
(Frissítések a 8. és 14. bekezdésben a korai alkalmazottakkal és a személyzeti változásokkal kapcsolatban.)
A Bloomberg Businessweek legolvasottabb oldala
© 2022 Bloomberg LP
Forrás: https://finance.yahoo.com/news/inside-once-10-billion-crypto-230624166.html