Finanszírozási arány: The Demogorgon of The Crypto Upside Down

Miért érdemes tudni a finanszírozási rátát?

A kriptográfia soha nem alszik, ezt mindannyian hallottuk, és a hiány az, ami értékessé teszi, valamint számos egyéb ok. A tőzsdék a marginalizált termékeket kínálják felhasználóiknak, hogy profitot szerezzenek a kriptokódolásból és a kereskedelemből. Van valami, amit perceptuális határidős ügyleteknek hívnak, és ez különbözik a tőzsdék átlagos határidős ügyleteitől. Sok különbség van köztük, de a fő az örök határidős ügyletek, amelyeknek nincs lejárati dátuma. Ez akkor jár le, ha felszámolják, vagy elvállalja a nyereséget. 

Felmerülhet a kérdés, hogy a kripto származékos tőzsde hogyan követi nyomon az azonnali árat, vagy mi van akkor, ha nagy a volatilitás és óriási az árkülönbség. Nézzünk meg mindent egyenként.

Az örök csereügyletek alapját képező, az azonnali árfolyamtól való eltérést nem engedő döntő része a finanszírozási ráta. Tegyük fel, hogy hosszú ideig keresel Bitcoint 100,000 XNUMX dollárért az örök határidős ügyleteken, és sok hozzád hasonló hosszú pozíciót foglalt el, és nagyon sokan vannak a short oldalon. Annak érdekében, hogy a jövőbeni ár egyenlő legyen az azonnali árral, a hosszú oldali kereskedők fizetnek a rövid oldali kereskedőknek, hogy kordában tartsák az árat. Ez a legegyszerűbb meghatározása a Finanszírozás anélkül, hogy sok zsargont elmerítene. 

Mit tartalmaz a finanszírozási kamatláb?

Minden tőzsdének ki kell számítania a finanszírozási rátát. Van, aki óránként számol, van, aki 4 órás, és van, aki 8 órával. Íme egy példa arra finanszírozás árfolyam a tőzsdéktől. Amint látja, minden csere árfolyama eltérő.

Először végezzünk egy kis számítást: Tegyük fel, hogy a finanszírozás az árfolyam 0.2%, és a pozíciója 10000 10000 dollár, akkor 0.2 20*XNUMX%= XNUMX dollárt fog fizetni. Ez a pénz a short kereskedőkhöz kerül, és fordítva.

Finanszírozás A kamatlábnak két fő dolga van: kamat és prémium. A kamatláb minden tőzsdére fix, így a Bitfinex esetében is -0.05% és 0.05% között mozog (az adatok változhatnak), a binance esetében pedig napi 0.03%. A prémium az, ami nagyban meghatározza a finanszírozási arányt. Hadd mondjak rá egy példát.

Mindannyian láttuk, hogy a Terra a múltban erős esést figyelt meg, és körülbelül 60 milliárd dollárt törölt ki a befektetők pénzéből. Az ősz folyamán a LUNA nagy volatilitást mutatott, ami körülbelül 5 dollár különbséget tett a határidős és az azonnali ügyletek ára között. Az FUNDING a Luna árfolyama az erős volatilitás miatt hatalmas kiugrást ért el. Mindeközben a LUNA prémiuma is megugrott a short kereskedőknél, mivel kevesebben voltak a hosszú oldalon.

Szóval, azt hiszem, egészen idáig láthattad a finanszírozási arányt és keveset arról, hogyan működik. 

Meg lehet jósolni valamit a finanszírozási rátával?

Dióhéjban a pozitív finanszírozási ráta azt jelenti, hogy a kereskedők bullish, a negatív finanszírozási ráta pedig azt, hogy a kereskedők bearish. Itt van egy diagram a finanszírozási rátáról a Bitcoin árával együtt

Ezeken a diagramokon most már nem nagyon kell nézni, de ha nagyít és alaposan megnézi, megtalálja az összefüggést. Íme egy nagyított változat

Amint látható, július 21-e előtt a finanszírozási ráta sok zöld tüskével járt, és nagyon ingadozó is volt, ami jó bullish hangulatot jelez. NOV 21 után a kiugrások csökkentek, és JAN 22-től semlegessé váltak a dolgok. Ha a BTC finanszírozási ráta JÚNIUS közepéig nem emelkedik, az elhúzódó bearish piacot jelez. A semleges finanszírozási kamatlábak ingadozó OI-környezetben maradtak fenn, ami visszatekintést ad a piacon túl hosszú és túl rövid keresletre a származékos ügyletek révén jelenleg. A kereskedést a finanszírozási ráták és a különböző mutatók figyelembevételével is elhelyezhetjük.

De lehet pénzt keresni a finanszírozási kamatból?

Ha eljut ide, hadd mutassam meg, hogyan kell használni a finanszírozási rátát.

Az első módszer: 

1: Tegyük fel, hogy van 10000 0.05 dollár a zsebében, és FTX-et használ, és az ATOM-on szeretne kereskedni, amelynek finanszírozási rátája XNUMX%, és az árfolyam naponta háromszor kerül elszámolásra.

2: Tartson 5000 dollárt az azonnali számláján, majd utalja át a maradék 5000 dollárt a határidős számlára. Az ATOM ára jelenleg 10 dollár. Tehát vásároljon 500 ATOM-ot a HELYEN, és rövidítse meg 500 ATOM-ot a Futures-on 1-szeres tőkével. A mindkét oldalon történő kereskedés nem befolyásolja portfólióját a piac által.

3: Nyolc óra elteltével, ha a finanszírozási ráta változatlan marad, zárja be pozícióját. Az Ön által megszerzett nyereség 500*10*0.05=250 USD (a tőzsdéken felszámított díjak csökkenthetik a nyereséget). Ha a finanszírozási ráta ez alá esik, akkor az arbitrázsból profitáljon.

4: Ha ezt 365 napig csinálod, akkor 0.05*3*365=55%. 55%-os éves hozamot kapsz

A Második Út

1: Ismerje meg a kriptot, amelynek két tőzsdén eltérő finanszírozási aránya van. Például, ha az AXS finanszírozási rátája -0.225% az Okexen és 0.01% a Binance-en.

2: Hosszú AXS az okexen és rövidítsd le a Binance-en.

3: Amikor a finanszírozási ráta a tőzsdéken egy közös ponthoz ér, vegye el a nyereséget. Ez a módszer nehézkes lehet, de jó megtérülést eredményezhet. (Az árfolyamok közötti hatalmas eltérés is működhet)

Megjegyzés: Ez nem pénzügyi tanács; ezt a módszert saját felelősségükre kell alkalmazni

A Demogorgon nem is olyan rossz?

A finanszírozási arányt azok az emberek határozták meg, akik szeretnék látni a kriptográfia virágzását. A befektetők számára készült, és a kripto származékos termékek elterjedésének növelése érdekében. De óvatosan kell kereskedni, mert ki tudja, mi van abban a FEJLEL.

Adarsh ​​Singh legújabb bejegyzései (összes megtekintése)